Taylor Wimpey Aktie

Just for the record: Habe inzwischen doch mal eine kleine Tranche nachgekauft. Zielbestand damit erreicht, Anlagehorizont sehr langfristig (10-15 Jahre) und insofern relativ gleichgültig gegenüber vorübergehenden Turbulenzen, solange die Dividende halbwegs intakt bleibt.

Der Motley Fool sieht Taylor Wimpey und überhaupt die britische Bauindustrie kritisch zur Zeit:

Here are the latest share price and dividend forecasts for Taylor Wimpey, Persimmon and Berkeley Group

UK housebuilder share prices, such as Taylor Wimpey, have taken a hit this year. Can they rebound? Here’s what analysts think.

https://www.fool.co.uk/2025/08/10/here-are-the-latest-share-price-and-dividend-forecasts-for-taylor-wimpey-persimmon-and-berkeley-group/

Taylor Wimpey plc (LON:TW) Receives Consensus Rating of "Moderate Buy" from Brokerages

Written by MarketBeat

Updated August 9, 2025

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Ich persönlich warte noch ein wenig ab. Sollte die Dividende gekürzt werden, brächte das den Kurs noch weiter runter. Aber allmählich regt sich bei mir der Appetit für einen Nachkauf - im Hinterkopf jedenfalls. 

UK's Taylor Wimpey warns of lower annual profit due to one-off charge

By Reuters

July 30, 202510:15 AM GMT+2Updated July 30, 2025

Hier eine aktuelle Einschätzung von ChatGPT: 

Taylor Wimpey PLC – Fundamentalanalyse, Bewertung und Langfristaussichten (Stand 2025)

Unternehmensprofil:
Taylor Wimpey ist einer der größten Wohnbauträger im Vereinigten Königreich mit Fokus auf Einfamilienhäuser, solide Dividendenpolitik und langfristig gesicherter Landbank.

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1. Fundamentale Einschätzung
Das Unternehmen ist solide aufgestellt:

• Bilanz stark, keine Nettoverschuldung

• Hohe Dividendenrendite um 7 bis 8 Prozent

• Ausreichende Landbank für über fünf Jahre, zusätzlich strategische Reserven für langfristige Pipeline

• Management erfahren und konservativ in der Kapitalallokation

Die Free Cashflows sind stabil, Eigenkapitalquote liegt über 60 Prozent, EBITDA-Marge bei rund 15 bis 18 Prozent.

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2. Risiken und Schwächen

• Zyklisches Geschäftsmodell: abhängig von Hypothekenzinsen und Kaufkraft

• Steigende regulatorische Auflagen erhöhen Baukosten (z B Energieeffizienz, Umweltauflagen)

• Gewinnentwicklung stark abhängig vom makroökonomischen Umfeld (Zinsen, Arbeitsmarkt, Politik)

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3. Bewertung und KGV-Orientierung

• Aktuell wird ein KGV von ca. 13 bis 14 erwartet

• Für einen Nachkauf bietet sich aus Sicherheitsgründen eher ein KGV von 10 oder niedriger an

• In Schwächephasen lag das KGV historisch bei 6 bis 9

• Dividende sollte dabei stets durch Free Cashflows gedeckt sein

Ein KGV unter 10 reflektiert die notwendige Sicherheitsmarge für ein zyklisches Unternehmen mit potenziell schwankenden Gewinnen

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4. Politische Rahmenbedingungen

• Die neue Labour-Regierung strebt 1,5 Millionen neue Wohnungen bis 2029 an

• Politischer Wille zu Planungsvereinfachungen könnte mittelfristig Rückenwind geben

• Unterstützungsmaßnahmen für Erstkäufer wären zusätzlich positiv

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5. Langfristiger Ausblick (5 bis 15 Jahre)

• Basisszenario: jährliche Gesamtrendite von 8 bis 12 Prozent realistisch

• EPS-Wachstum mittelfristig bei 10 bis 15 Prozent jährlich erwartet

• Dividendenrendite bleibt attraktiv, auch bei moderatem Kurswachstum

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Fazit:
Taylor Wimpey ist fundamental gut aufgestellt, aber stark zyklisch geprägt. Ein Einstieg oder Nachkauf sollte konsequent antizyklisch erfolgen. Ein KGV von 10 oder weniger bietet eine sinnvolle Bewertungsschwelle für den Nachkauf. Für langfristig orientierte Anleger mit Risikobereitschaft und Geduld eine interessante Position im britischen Wohnbausektor.

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Diskussion willkommen. Weitere Einschätzungen oder Korrekturen gern gesehen.