Deutsche Post Aktie

Ich denke diese gehäuften Medien-Meldungen von verschiedenen europäischen Versandunternehmen bezüglich der De Minimis Auswirkungen in den letzten Tagen haben schon eine gewisse Auswirkung wie die Branche als Ganzes wahrgenommen wird und was die Kurse machen. Scheint die letzten Tage so als würde sich die Deutsche Post Aktie jetzt schwerer tun mit dem DAX gleich zu laufen als Market Performer. Wird der der Prognose-Rucksack etwas schwerer im 2. Hj. noch mindestens 3,2 Mrd Gewinn machen zu müssen, um nach 2,8 Mrd im 1. Hj. am Ende auf mindestens 6 Mrd. Gewinn zu kommen? Es könnte auch die letzten Tage etwas negatives Sentiment auf die gesamte Paketbranche gefallen sein durch Auswirkungen der neuen De Minimis Regeln der USA. Das dürfte wohl am Ende zwar nicht sehr viel Einfluß auf den Gesamtgewinn der Dt. Post haben, aber es könnte am Ende vielleicht mit einen Einfluß darauf haben, ob der Jahresgewinn knapp mit einer 6 anfängt oder doch nur mit einer 5, falls auch andere Dinge sich nicht vorteilhaft entwickeln. Es ist weiter kein Ende des Ukraine-Kriegs erreicht worden und es ist nicht wirklich absehbar wie stark die Zölle auf die Sendungsmengen und die Gewinne der Post lasten werden die nächsten Monate. Die Risikolage ist also nicht wirklich verbessert worden. Natürlich ist weiterhin die Jahresprognose der Dt. Post durchaus erreichbar (... wenn keine weiteren Störungen hinzukommen) , aber der ein oder andere Marktteilnehmer könnte die Wahrscheinlichkeit dafür etwas kleiner ansehen ( wie z.B. jetzt Kepler =>https://www.ariva.de/aktien/deutsche-post-ag-aktie/news/aktie-im-fokus-dhl-schwaecheln-kepler-streicht-11732168 "...Die Kepler-Experten halten das operative Ergebnisziel von mehr als 6 Milliarden Euro für das Gesamtjahr für schwer erreichbar. Angesicht zunehmenden makroökonomischen Gegenwinds rechnen sie nur mit 5,9 Milliarden...") Zuletzt hatte man den seit dem 2021er Top von 61,38€ fallende schwarze Abw.trend wieder ereicht und ist daran wieder sofort nach unten abgeprallt. Das ist natürlich erstmal eine harte Linie die geknackt werden müßte. Es gibt also von der technischen Seite gegenwärtig kein neues bestätigendes Kaufsignal, sondern wohl eher etwas Gewinnmitnahmen. Ich habe mich erst einmal wieder aus aus dem Wert verabschiedet, da es gut sein könnte es wird sich an der Entwicklung gegenüber dem Index nicht viel ändern bis zu den Q.3 Zahlen, falls nicht irgendwas außergewöhnliches passiert. Zudem war auch der langjährige Abw.trend mein vor einem Monat geäußertes Wunschziel gewesen ( https://www.ariva.de/forum/deutsche-post-241302?page=1195#jumppos29880 crunch time #29880 14.07.25 "... Wunsch wäre, daß man sich weiter Richtung Herbst hoch"kämpft" in Richtung des seit Mitte 2021 fallenden Abwärtstrends..." ) Schaue mich im Moment eher nach Werten um, die den Index in der nächsten Zeit eher outperformen könnten bzw. positiv bei Zahlen und Prognosen aufgefallen sind. Sollte es zuvor jedoch z.B. zu weit nach unten korregieren bei der Post ohne fundamentale News, dann wäre ich aus charttechnischen Gründen vorher wieder mit einer spekulativen Trading Position dabei. Mal abwarten. Sollte der DAX im letzten Jahresdrittel weiter zulegen und die Post den Markt noch noch stärker überzeugen die Jahresprognose wird klar erreicht /überschritten, dann wäre auch eine Fortsetzung des Anstiegs in Richtung 44,27€ vorstellbar. Ist also alles eine Frage was der DAX weiter macht und was die Post selbst an "Überzeugungsarbeit" weiter liefert. 21. August 2025, Europäische Postdienste schränken US-Paket-Service ein https://www.ariva.de/aktien/deutsche-post-ag-aktie/news/europaeische-postdienste-schraenken-us-paket-service-ein-11731368 "...Die Österreichische Post nimmt aufgrund neuer US-Zollregelungen Paketsendungen in die Vereinigten Staaten nur mehr sehr eingeschränkt an. Ab kommenden Dienstag würden bis auf weiteres grundsätzlich keine Warensendungen mehr bearbeitet, teilte das Unternehmen am Donnerstag mit. Zuvor hatten Postdienstleister in Belgien und Skandinavien ähnliche Schritte angekündigt. Laut einem Erlass von US-Präsident Donald Trump wird die Zollfreiheit für Warenimporte mit einem Wert unter 800 Dollar (Dollarkurs) ab 29. August abgeschafft. Pro Artikel sollen demnach Zölle von 80 bis 200 Dollar fällig werden. Die Zoll-Prozeduren seien geändert worden, und es lägen noch keine ausreichenden Informationen über die notwendigen Verfahren vor, teilte die Österreichische Post mit. "Diese Verschärfung stellt sämtliche Postgesellschaften weltweit beim Warenversand in die USA vor große Herausforderungen", hieß es....Am Mittwoch hatten die belgische bpost, die norwegische Posten Bring sowie die schwedisch-dänische Postnord mitgeteilt, dass sie Warensendungen in die USA temporär weitgehend einstellen. Die europäischen Postdienstleister arbeiten nach eigenen Angaben bereits nach Lösungen, um wieder die gewohnten Dienstleistungen in die USA anbieten zu können./al/DP/stk ´ Deutsche Post und DHL: Neue U.S.-Zollvorschriften: Temporäre Einschränkungen beim postalischen Warenversand in die USA für Privat- und Geschäftskunden 22.08.2025 https://group.dhl.com/de/presse/pressemitteilungen/2025/neue-us-zollvorschriften-temporaere-einschraenkungen-beim-postalischen-warenversand-in-die-usa-fuer-privat-und-geschaeftskunden.html "...Mit Ablauf des 22. August können Deutsche Post und DHL Paket vorerst keine Pakete und Warenpost International von Geschäftskunden in die USA mehr annehmen und befördern..."

Also nachdem der Aktienkurs der Dt. Post direkt nach den Zahlen hochgeflogen ist, hat wieder der "Magnet" DAX seine Wirkung entfaltet und den Kurs zurückgeholt. Scheint als würde es dem Aktienkurs der Post nicht wirklich gelingen sich größer vom DAX abzusetzen. Würde dafür sprechen, daß man den Wert momentan eher als Market Performer ansieht, der sich dementsprechend eher im Einklang mit dem Gesamtmarkt entwickelt anstatt Market Outperformer oder Market Underperformer zu sein. Solange der DAX aber weiter so anstiegfreudig ist aktuell, wäre es für die Aktionäre der Post kein Nachteil. Trotzdem wäre es schön endlich mal stabil über 41,60/70 zu kommen. Die Zahlen vom 1.Hj. waren soweit ja gut, aber es wurden ja 2,8 Mrd erst verdient im 1.Hj. von den 6,1 Mrd die der Markt für das Gesamtjahr erwartet. 3,3 Mrd müssen also noch erarbeitet werden. Da darf also nichts mehr geopolitisch an Störungen passieren, sonst könnte es eng werden mit der bestehenden Prognose. Die wurde ja jetzt auch nur bestätigt mit dem Hinweis diese Prognose ist nur gültig, wenn bis Jahresende die Sonne scheint. Also Daumen drücken es wird gut laufen. Fakt ist jedenfalls, daß es auch nach dem Ende des 1.Hj. weiter sehr volatil zugeht bei den Mengen. Das sagte man jedenfalls im CC zu der Entwicklung im Juli. Schwer zu sagen wann also sich das wieder "normalisiert". Zudem besteht ja weiter das latente Risiko durch die neue de minimis Regelung so in den USA Einbußen dort noch zu bekommen.

US de minimis policy could trim DHL profit by 3% - Tuesday, August 05, 2025 - https://www.freightwaves.com/news/new-us-de-minimis-policy-could-trim-dhl-profit-by-3 "...Parcel logistics giant says tariffs on low-value China shipments already eroding B2C volumes... The Trump administration last week declared that the crackdown on de minimis shipments will extend to the rest of the world on Aug. 29. Kreis said the new rule could wipe out as much as $231 million — or 3.3% — from full-year operating profit, but she said that was a worst-case scenario that wasn’t likely to happen. Das bedeutet das Ende der De-minimis-Regel für den US-Handel https://www.handelsblatt.com/unternehmen/handel-konsumgueter/zoelle-das-bedeutet-das-ende-der-de-minimis-regel-fuer-den-us-handel/100145248.html

So, da wären endlich die neuen Zahlen und weiteren Prognosen. Besonders erfreulich ist erst einmal, daß man die Prognose weiter bestätigt hat trotz weiterhin geopolitischer Risiken. Da war ich mir zuvor etwas unsicher. Schließlich waren UPS und FedEx weniger zuversichtlich bei denen jüngsten Prognosen. Und als weitere erfreuliche Sache kann die Deutsche Post in Q.2 einen höheren operativen Gewinn aufweisen als gedacht. Zum einen scheinen in bestimmten Bereich durchaus Preiserhöhung durchsetzbar gewesen zu sein und gleichzeitig hat man auch Kosten weiter senken können. Das es aber nicht überall reinbungslos zugeht sieht man schon daran, daß z.B. der Gesamtumsatz gesunken ist. War zum einen natürlich nicht unerwartet, da man ja die letzten Monate die drückenden Wechselkursänderungen schon sehen konnte und zum anderen hat natürlich das Zolltheater internationale Auswirkunge auf den Frachtverkehr gehabt. In den diversen Einbereichen gibt es also Licht und Schatten. Um so erfreulicher, daß man dies gewinnseitig auffangen kann. Allerdings sieht man auch schon an der Aktienkursentwicklung der Post Aktie, daß diese deutlich stabiler durch die letzten Monate gekommen ist als z.B. die US Konkurrenten FedEx und UPS. Es macht scheinbar doch ein größeren Unterschied aus, ob man seinen Hauptmarkt in den USA hat oder wie die Deutsche Post in Europa. Vielleicht ist also die Überraschung über die jetzigen Post- Zahlen auch garnicht für alle so groß. Aber wichtig war für mich besonders zu hören, daß man weitere Fortschritte macht bei Kostensenkungen und weiter an der Prognose festhält. Das sollte den Kurs von der Unterseite weiter stützen. Man muß aber auch zu der Gewinnprognose für 2025 sagen, daß die "Hürde" dafür auch nicht so sonderlich ambitioniert hochgelegt wurde. Aber lieber vielleicht zuerst etwas konservativ tiefstapeln, damit man um so leichter überbieten kann. Jetzt wollen wir doch mal schauen, ob das nun reicht, um die zähe Hürde bei 41,65€ nach oben rauszunehmen oder ob still und heimlich die Vermögensverwalter ihre Prognosen doch schon zuletzt wieder erhöht hatten nach den ganzen "Deals" und somit der Kursschub durch die Zahlen eher moderat ausfallen wird.

DHL Group: Positive Überraschung - https://www.deraktionaer.de/artikel/aktien/dhl-group-20384361.html "...Damit war angesichts der schwierigen Rahmenbedingungen und der bisherigen Nachrichten von Konkurrenten wie etwa UPS nicht zu rechnen: Die DHL Group hat sich im zweiten Quartal des laufenden Jahres überraschend widerstandsfähig gezeigt. So verdiente der Bonner Logistikriese deutlich mehr als Experten im Vorfeld erwartet hatten. ... gelang es dem DAX-Konzern, seine Kapazitäten anzupassen und die Kosten zu reduzieren. So stieg der operative Gewinn, während Analysten mit einem lediglich stabilen Ergebnis gerechnet hatten. Die DHL Group bestätigte zudem die Jahresprognose. Das Ergebnis vor Zinsen und Steuern (Ebit) verbesserte sich in den drei Monaten bis Ende Juni im Vergleich zum Vorjahreszeitraum um knapp sechs Prozent auf gut 1,4 Milliarden Euro. Vom Unternehmen befragte Analysten hatten im Schnitt hingegen mit einem stagnierenden operativen Ergebnis gerechnet. Beim Umsatz zeigten sich derweil die negativen Folgen der US-Zollpolitik: Er ging aufgrund von Wechselkurseffekten und des stockenden Welthandelsum knapp 4 Prozent auf 19,8 Milliarden Euro zurück. Und auch in den einzelnen Bereichen bekam der Logistikkonzern die Auswirkungen zu spüren. So ging etwa im gewinnträchtigen Express-Geschäft die Menge an rund um den Globus verschickten zeitkritischen Sendungen zurück.Dank Preiserhöhungen wurde in diesem größten Geschäftsbereich trotzdem mehr verdient als ein Jahr zuvor. Im Frachtgeschäft gab es hingegen einen Gewinnrückgang von fast 30 Prozent. Hier machte sich beim Transport von Gütern über die Straße die konjunkturelle Flaute in Deutschland und Europa bemerkbar. Auch die auf dem Seeweg verschifften Mengen sanken, während auf dem Luftweg etwas mehr versandt wurde. In der Kontraktlogistik, also dem Geschäft mit Lieferketten-Dienstleistungen, profitierte DHL zum einen von der Nachfrage nach Digitalisierung und Automatisierung.Vor allem aber von einem Sondereffekt, da ein Gemeinschaftsunternehmen in Saudi-Arabien erstmals vollkonsolidiert wurde. Im Heimatmarkt Deutschland verbesserte sich der operative Gewinn ebenfalls deutlich. Das lag daran, dass der Konzern die Preise angehoben und die Kosten gesenkt hat. Während die Menge an verschickten Briefen dabei weiter zurückging,läuft es beim Paketversand gut. Im internationalen Pendant der deutschen Paketzustellung ging der Verdienst aus dem Tagesgeschäft hingegen zurück. Die DHL Group verwies in diesem Zusammenhang auf getätigte Investitionen. "Im zweiten Quartal haben Handelskonflikte und geopolitische Auseinandersetzungen zugenommen und die weltwirtschaftliche Dynamik beeinträchtigt", kommentierte Finanzchefin Melanie Kreis den Quartalsbericht. Sie rechnet auch im zweiten Halbjahr mit Schwankungen in der Weltwirtschaft, bestätigte aber die Jahresprognose. Kreis geht zudem für das Gesamtjahr von einem operativen Ergebnis von mindestens 6,0 Milliarden Euro aus. Im Vorjahr hatten die Bonner noch knapp 5,9 Milliarden Euro erzielt.

Diesmal ist es nicht FedEx mit Bad News, sondern UPS drückt heute auf das Sentiment der Branche und damit auch auf den Kurs der Dt. Post. Denkbar schlechter Zeitpunkt, da man gerade so nahe an der 41,65 schon wieder war. UPS traut sich keine Prognose mehr für das restliche Jahre 2025 zu wg. der ganzen makroökonomischen Unsicherheiten. Wie weit gilt so etwas vielleicht auch für die Konkurrenten? Wird langsam Zeit, daß die Deutsche Post selber wieder Stellung nimmt / Prognosen abgibt anstatt als Anleger immer nur zu schauen was andere Peers machen. Ich hoffe mal, daß die Deutsche Post etwas mehr Prognose-"Mut" hat, sonst könnte wieder die Zahl der Zweifler hier zunehmen und die Kurserholung einschlafen. Hj.1 Zahlen gibt es am 5. August, also nur noch wenige Tage bis dahin. Schauen wir mal wie man sich dann fundamental darstellen kann und ob dann eher das offene Gap bei 39,06 wieder geschlossen wird oder doch die 41,65 einen dritten Angriff erleben werden. UPS falls after pulling full-year guidance due to macro uncertainty; FedEx also lower https://seekingalpha.com/news/4473171-ups-falls-after-pulling-full-year-guidance-due-to-macro-uncertainty-fedex-also-lower - United Parcel Service traded lower in early action Tuesday after the delivery company issued a mixed Q2 earnings report. Revenue was 3.4% lower than a year ago during the quarter to $21.2 billion and adjusted EPS came in at $1.55 vs. $1.57 consensus and $1.79 a year ago .... UPS did not provide revenue or operating profit guidance due to the current macroeconomic uncertainty, but confirmed that it anticipates capital expenditures of approximately $3.5 billion and share repurchases of around $1.0 billion, which have been completed. Shares of UPS (UPS) fell 4.1% in premarket trading, while FedEx (FDX) was down 0.8%.

Am 6. März gibt es endlich die 2024er Zahlen und den neuen 2025 Ausblick. Deutsche Post: Wackelt die Prognose? https://www.4investors.de/nachrichten/boerse.php?sektion=stock&ID=182034 "...Am 6. März stehen bei der Deutschen Post die Zahlen zum vierten Quartal an. Traditionell ist dieses Jahresviertel besonders stark. Hier spielen die Weihnachtstage eine große Rolle. Die Analysten derDeutschen Bank prognostizieren ein EBIT von 1,696 Milliarden Euro. Der Konsens steht bei 1,779 Milliarden Euro. Nach den Erwartungen der Experten würde sich für das Gesamtjahr ein operatives Ergebnis von 5,731 Milliarden Euro ergeben. Die Prognose der Post geht jedoch von mehr als 5,8 Milliarden Euro aus. Der Konsens beläuft sich auf 5,812 Milliarden Euro. Die Experten fürchten, dass die Unternehmensführung bei ihrem Ausblick zu optimistisch war. Das kann Vertrauen bei den Anlegern kosten. Ein zurückhaltender Ausblick wäre besser. So hoffen die Experten, dass die Post für 2025 ein EBIT von rund 6 Milliarden Euro als Ziel ausgibt. Der Konsens steht derzeit bei 6,3 Milliarden Euro..."  

Offenbar erwartet einige größere Marktteilnehmer schon nicht mehr so starke Zahlen für Q.4 24 wie die Post selber gerne gehabt hätte. Vielleicht nicht so schlecht, wenn da die Erwartungen jetzt schon im Vorfeld eher etwas moll gestimmt sind. Dann sind mögliche Entttäuschungsreaktionen beim Aktienkurs vielleicht in so einem Fall weniger heftig. Wichtig ist natürlich der Ausblick für 2025. Sollte man da vielleicht lieber erstmal etwas zu vorsichtig sein, weil es dann leichter wäre die obere Prognoseregion zu erreichen? Für den Aktienkurs wäre es sicherlich kurzfristig wohl noch besser die 25er Prognose nicht zu konservativ zu halten. Also mal überraschen lassen was am Ende abgeliefert wird und beobachten wie sich (geo-) politische Rahmenbedingungen, der globale Frachthandel und die Lohnstreitigkeiten vielleicht in absehbarer Zeit auch noch ändern werden. Momentan bleibt man im Chart erstmal weiter relativ stabil über der 36er Marke, d.h. über der jüngst überwunden Widerstandslinie. Auf der anderen Seite gibt es im Bereich 37,5/38 € schon wieder die nächsten Hindernisse. Könnte mir vorstellen, daß man bis zu den Zahlen auch grob in dieser Spanne stecken bleibt, um dann auf neue Fakten zu regieren.

Habe mich heute mit reichlich Postaktien eingedeckt,
weil es eines der wenigen DAX-Unternehmen ist,
bei dem die Quartalszahlen am stabilsten sind.

Ich wette, dass zeitnah die Post abgeht und noch bis Mitte Juni 09 auf 13,50 Euro springt :-)