Bezieht man den Anschnitt 6.3 auf Seite 10 des SEAG-CPU-Scheme-Explanatory-Statement mit ein, dann könnte man tatsächlich annehmen, die rechtlichen Fragen wären bereits gelöst.
Zumindest bezieht man die Lösung der "litigation claims" in die Aufzählung mit ein.
Naja, hätte man rechtlich anderes formulieren können, um es sauber rüberzubringen:
"6.3 With the support of its financial creditors, the Group was able to negotiate a financial restructuring which it implemented in 2019 (the “2019 Restructuring”). The 2019 Restructuring provided the Group with stability and a ‘breathing space’ period in which it could concentrate on restoring value to its operating businesses, reducing debt (including through the disposal of selected assets) and resolving litigation claims pending against it in respect of the accounting issues first disclosed in early December 2017.
Und für den Fall, dass es in einem möglicherweise durchzuführenden SoP zu den nachfolgend genannten gerichtlichen Entscheidungen kommen sollte, wurde bereits im "Consent Request" vom Ende Oktober folgendes Unterstützungsersuchen an die Gläubiger gerichtet und wird sich dementsprechend in den Abschluss des SoA einfügen:
"57 From the Interim Effective Time, in the event that SIHNV commences Dutch Proceedings and:
(i) the composition plan (“akkoord”) offered by SIHNV in the SoP Proceedings (the “Composition Plan”) is not approved (“aangenomen”) at the voting hearing as referred to in section 255(1)(2o) of the Dutch Bankruptcy Act (Faillissementswet) (the “DBA”);
(ii) the Dutch court does not order a confirmation hearing (“homologatiezitting”); or
(iii) the Dutch court refuses to confirm (“homologeren”) the Composition Plan,
and/or the equivalent, as applicable, in relation to, if enacted, the Dutch procedure wet homologatie onderhands akkoord, each Consenting Lender will, in its capacity as a creditor of SIHNV, assist and support any request by SIHNV to the Dutch court to terminate the Dutch Proceedings without a subsequent conversion of the Dutch Proceedings into bankruptcy proceedings (“faillissement”) and to support and
facilitate SIHNV emerging from the Dutch Proceedings as a going concern, including any request by SIHNV pursuant to section 247 of the DBA to withdraw the SoP Proceedings on the ground that the financial condition of SIHNV enables it to resume its payments (“toestand des boedels SIHNV weer in staat stelt zijn betalingen te hervatten”), or the equivalent, as applicable, in relation to, if enacted, the Dutch procedure wet homologatie onderhands akkoord."
Omnibus Steinhoff Settlement Consent Request: Project Universe,
Responses requested by 30 October 2020, S.22
Mit entsprechender Gläubigerunterstützung wird man zur Not auch das SoP als fortzführendes Unternehmen verlassen können.
Also Rückfallstufe eingebaut ;-)
“Interim Effective Time”: ist das Datum, ab dem mehr als 80 % der NV CPU Gläubiger dem "Consent Request" Schreiben und den Änderungsanträgen zu den Dokumenten zugestimmt haben.
Also schon in Kraft.
www.steinhoffinternational.com/downloads/...tement-Letter.pdf
S. 3
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