Die nicht wissen was nun besser ist, die steuerfreie Dividende mitzunehmen oder vorher zu verkaufen.
Angenommen ich kaufe 1000 Freenet- Aktien zu einem günstigen Kurs von 9,00€… macht 9000€ für das Investment. Die Aktie steigt wie erwartet bis zur HV auf 10,00€…. Macht 1000€ Kursgewinn. Bei einem Verkauf bleiben abzüglich Steuer und Soli (25%+5%) rund 700€ Gewinn.
Wenn man jedoch die Aktie bis nach der HV hält, bekommt sagen wir eine Dividende von 0,80€/Aktie… macht 800€ steuerfrei. Einen Tag nach der HV kommt es zu einem Kursab-schlag in höhe der besagten Dividende von 0,80€…. Kurs steht bei 9,20€ (+ oder- der nor-malen Kauf- und Verkaufsabschlägen). Verkauf man nun die Aktien zu einem Kurs von 9,20€ macht das ein Bruttogewinn von 200€… nun werden noch Steuern und Soli abgezogen, das macht dann rund 140€ Nettogewinn. Der gesamte Nettogewinn beläuft sich auf 920€.
Bei einem Verkauf vor der HV (ohne Dividende) macht das Investment eine Rendite von rund 7,7 % NETTO
Bei einem Verkauf nach der HV (mit Dividende) macht das Investment eine Rendite von rund 10% NETTO
Selbstverständlich sind Ordergebühren nicht berücksichtigt.
Nun sollte doch jeden die Entscheidung leicht fallen welches Szenario das Beste ist. Das Risiko bzw. Chance der + oder- der normalen Kauf- und Verkaufsabschlägen ein Tag nach der HV ist jedoch nicht zu unterschätzen.
Allen einen grünen Tag.