Ich habe eine eigene Analyse zur THE COCA-COLA COMPANY gemacht, hier nur kurz die Eckdaten:
Business:
Umsätze: 38,7 Mrd USD; Veränderung 1J: 17,1% 5J: 6,7%
Gewinn: 9,8 Mrd USD; Veränderung 1J: 26,2%; 5J: 664,1%
RoS: 25,4%; Veränderung 1J: 1,8%; 5J: 21,8%
Rendite aus Anlegersicht:
ROE: 39,4%
ROCE: 15,4%
Bilanzielle Risiken:
Fremdkapital: 69,5 Mrd USD; Veränderung 1J: 3,5 Mrd USD 5J: 0,6 Mrd USD
Eigenkapital: 24,9 Mrd USD; Veränderung 1J: 3,6 Mrd 5J: 5,9 Mrd
Substanzwert: - 9,8 Mrd USD (negativ, für sicherheitsorientiere Anleger ein No-Go)
EK-Quote 26,3%; SW-Quote: - 13,0%
Current Ratio: 1,1, hier würde ich deutlich mehr erwarten, insbesondere als Gegengewicht zum negativen SW
Zukunftsfähigkeit:
Re-Investment Rate: 106,2% auf 5-Jahressicht deutlich positiv, das Unternehmen glaubt an eine positive Zukunft und tut was dafür
Key Figures:
Free Cashflow: 11,3 Mrd USD mit starker Perfomance in der 5-Jahresbetrachtung
BPS: 5,3 USD; EPS: 2,3 USD
DPS: 1,7 USD; Dividendenrendite: 2,8%
KCV: 23,3 ; EV/EBITDA: 25,0
CCV: 1,1 ; FCF%: 29,12%
EVA: - 0,98% negativ!, damit ist die Coco Cola ein Kapitalvernichter
DCF zeigt in allen vier Szenarien eine deutliche Überbewertung zum aktuellen Kursniveau auf
Mein Fazit:
Positiv: skalierendes Unternehmen, mit toller ROS & und ROE, steigende FCF
Negativ: Eigenkapital und Substanzwert für risikoaverse Anleger ein NoGo, allerdings gilt die Coca Cola ja gerade als Paradewert für risikoaverse Anleger
zu aktuellen Kursen erheblich zu teuer
Anlegerurteil: Halten
Die volle Analyse inklusive aller Grafiken, Tendenzen und Erklärung des Ansatzes findet ihr unter
Dieses Video wird aufgrund Ihrer Datenschutzeinstellungen nicht abgespielt. Wenn Sie dieses Video betrachten möchten, geben Sie bitte hier die Einwilligung, dass wir Ihnen Youtube-Videos anzeigen dürfen.