Markteinschätzung für den 06. März 2002
DAX, Dow Jones, Nasdaq, Internet-Index, Biotech-Index und Neuer Markt
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Sehr geehrte Damen und Herren!
Der US-Einkaufsmanagerindex für das Dienstleistungsgewerbe ist gestern besser ausgefallen als erwartet.
Die Old Economy konnte davon nicht profitieren, die Hightechs haben im Plus geschlossen, konnten aber ebenfalls die Tageshöchstkurse nicht verteidigen.
Interessante Daten aus USA sind heute die Auftragseingänge der Industrie und das Beige Book der Notenbank.
Zu den Indizes:
Zur parallelen Betrachtung der aktuellen Indizes mit Indikatoren entsprechend aufbereitet bitte hier klicken für USA und hier für Deutschland und gewünschten Betrachtungszeitraum auswählen!
Der DAX konnte nur zum Anfang des Handels nochmals Kursgewinne verbuchen, am Ende lag er leicht im Minus.
Nach RSI ist der Index überkauft.
Die Fast-Stochastik liegt ebenfalls im überkauften Bereich und zeigt nun ein Verkaufssignal.
MACD und Momentum sind positiv.
Der Candlesticks zeigt ein kurzfristig negativ zu interpretierendes Trendwendesignal.
Die Hürde bei 5290 - 5350 Punkten konnte nicht genommen werden, bei 5284 Punkten war Schluss.
Der nächster Widerstand ist der (seit über 1 ½ Jahren bestehende) logarithmische Abwärtstrend, incl. Zwischentief vom März 2001, welcher aktuell bei rund 5300 Punkten verläuft. Gefolgt vom Jahreshoch bei 5350 Punkten.
Zweifelhafte Unterstützung erhält der Index durch die 200-Tagelinie bei rund 5200 Punkten und den arithmetischen und überwundenen Abwärtstrend zusammen mit dem seit sieben Börsentagen bestehende kurzfristige Aufwärtstrend bei 5120 Punkten. Außerdem wir er um 4990 Punkten von der oberen Begrenzung des verlassenen Abwärtstrends, welcher seit 07.01.2002 bestanden hatte und der 38-Tagelinie gestützt.
Die avisierte Konsolidierung scheint nun anzubrechen. Aufgrund der technischen Signale ist mit schwächeren Kursen zurechnen.
Den Tradingstopp ziehen wir deshalb eng auf 5120 Punkte auf Skb. nach. Sollte der Index eine ordentliche Bodenbildung vollziehen, wird der Stopp sicherlich unterschritten.
Kurzfristigen Stopp 4900 Punkten.
Mittelfristiger Stopp bei 4400 Punkten auf Schlusskursbasis.
Dow Jones und S+P500 konnten gestern nicht mehr zulegen.
Der RSI des S+P500 liegt unverändert im neutralen, der des Dow Jones ein gutes Stück darüber.
Die Fast-Stochastik liegt im überkauften Bereich und zeigt ein Verkaufssignal.
MACD und Momentum liegen im positiven Terrain, wobei aber beim Momentum eine Divergenz zum fallenden Index zu erkennen ist.
Die nächsten Widerstände für den Dow Jones sind 10600, 10680, 10760 Punkte. Als nächster entscheidender Widerstand muss das Hoch der letzten 2 Jahre um Bereich um 11350 Punkte gesehen werden!
Unterstützung bietet dem Dow Jones die 200-Tagelinie, welche um 10030 Punkte verläuft und durch die 38-Tagelinie bei 9900 Punkten. Außerdem kann man mehrere kurzfristige Aufwärtstrends bei 10400, 10170, 9920 und 9690 Punkten einzeichnen.
Der S+P500 hat den seit 01. September 2000 bestehenden langfristigen Abwärtstrend am Montag überwunden (1140 Punkten) Danach folgt die 200-Tageline bei 1153 Punkten als nächster Widerstand, an welcher der Index vorgestern angekommen ist und gestern nicht überwinden konnte!
Unterstützung erhält der S+P500 durch den seit 7 Börsentagen bestehenden Aufwärtstrend, bei etwa 1120 Punkten, knapp darunter verläuft auch die 38-Tagelinie.
Auch hier sieht es nun nach einer kurzfristigen Topbildung aus. Aufgrund der technischen Signale ist mit schwächeren Kursen zurechnen.
Für die aktuellen Tradingpositionen wird ein Stopp von 10400 bzw. 1140 Punkten mind. auf Skb. festgelegt. Es ist davon auszugehen, dass dieser unterschritten wird.
Kurzfristiger Stopp 10000 bzw. 1100 Punkten auf Skb.
Mittelfristiger Stopp auf Skb. 8900 bzw. 1035 Punkte.
Nasdaq und Internet-Index legten nochmals zu, die Tageshöchstkurse konnten aber nicht gehalten werden.
Der RSI befindet sich nun im neutralen Terrain.
Die Fast-Stochastik ist überkauft, kippt nach Unten, zeigt aber noch kein Verkaufssignal.
Der MACD ist positiv, das Momentum neutral.
Die nächsten Widerstände bei der Nasdaq sind die 38-Tagelinie bei knapp 1878 Punkten welche gleichzeitig auch das Monatshoch, sowie mehreren Zwischentiefs aus dem Monat Januar darstellen. Daraufhin folgt die 200-Tagelinie bei 1906 Punkten.
Der nächste markante Widerstand für den Internet-Index ist der Bereich zwischen 128 und 133 Punkten, gebildet aus den gleichen Punkten wie bei der Nasdaq (38-Tagelinie u. Zwischentiefs aus dem Monat Januar). Mit großem Abstand folgt bei
149 Punkten die 200-Tagelinie.
Wie vermutet, haben sich beide Indizes im Bereich von 1878-1906 bzw. 128-133 Punkten festfahren. Die Tageshöchstkurse lagen bei 1886 bzw. 128,50 Punkten.
Unterstützung erhalten beide Indizes vor allem durch den seit drei Tagen bestehenden, sehr steilen Aufwärtstrend, welcher aktuell bei 1840 bzw. 123 Punkten verläuft.
Kurzfristig sieht es auch hier nach schwächeren Kursen aus, vermutlich werden die kurzfristigen Aufwärtstrends (1840 bzw. 123 Punkte) unterschritten.
Mittelfristig bleibt die Lage positiv, solange die alten Abwärtstrends (aktuell 1770 bzw. 111 Punkte) nicht wieder aufgenommen werden.
Tradingstopp mind. auf Skb. 1835 bzw. 123 Punkte.
Kurzfristiger Stopp auf Skb. 1760 bzw. 110 Punkte
Mittelfristiger Stopp 1715 bzw. 108 Punkten auf Schlusskursbasis.
Der Biotech-Index konnte nur zu Börsenbeginn nochmals gewinnen und legte anschließend schon von der 38-Tagelinie den Rückwärtsgang ein.
Der RSI liegt bereits im leicht überverkauften Bereich.
Die Fast-Stochastik befindet sich im Mittelfeld und zeigt weiterhin ein Kaufsignal.
Der MACD ist positiv, das Momentum neutral.
Der Candlesticks zeigt mit einem „Shooting Star“ ein leichtes Verkaufssignal.
Der nächste Widerstand bildet sich aus der 38-Tagelinie bei aktuell 507 Punkten. Gefolgt vom doppelten Monatshoch bei 528 Punkten. Nächste Hürde ist die 200-Tagelinie bei 540 Punkten.
Aufgrund der kurzfristigen Signale, ist zunächst mit schwächeren Kursen, bestenfalls mit einer Seitwärtsbewegung zurechnen.
Trading- und kurzfristiger Stopp, 477 Punkten auf Schlusskursbasis.
Mittelfristiger Stopp 455 Punkte auf Skb.
Der Neue Markt (Nemax 50) konnte ebenfalls nur intraday zulegen und hat den Handel mit einem leichten Minus beendet.
Der RSI liegt jetzt in der neutralen Zone.
Die Fast-Stochastik ist kurzfristig überkauft und behält ihr Verkaufssignal bei.
Der MACD ist positiv, das Momentum weiterhin negativ und zeigt zusätzlich eine leichte Divergenz.
Als nächster Widerstand sind auch hier die 38-Tagelinie bei 1100 und die 200-Tagelinie bei 1180 Punkten zu nennen.
Der Candlesticks sieht auch diesmal nicht sonderlich gut aus, es muss mit schwächeren Kursen gerechnet werden.
Den Tradingstopp ziehen wir auf 1025 Punkte (kurzfristiger Aufwärtstrend)
mind. auf Skb. nach.
Kurzfristiger Stopp 985 Punkte auf Skb.
Mittelfristiger Stopp 960 Punkte auf Skb.
Fazit:
Der Markt ist kurzfristig überkauft. Nachdem es gestern zur avisierten Topbildung, (bei DAX, Nasdaq und Internet-Index sogar ziemlich exakt bei genannten Widerständen) kam, ist kurzfristig mit einer Konsolidierung bzw. Korrekturbewegung zurechnen.
Fallende Kurse wären somit die logische Folge der aktuellen technischen Signale. Es ist daher anzunehmen, dass die meisten Tradingstoppkurse unterschritten werden.
Mittelfristig bleibt die Lage weiterhin positiv, solange die verlassenen Abwärtstrends nicht wieder aufgenommen werden. Möglich wäre eine Fächerbewegung in den Indizes, was bedeutet, dass es nur unter großen Schwankungen, langsam aufwärts geht. Hierfür sind unsere kurzfristigen Stopps und natürlich die Mittelfristigen gedacht.
DAX, Dow Jones, Nasdaq, Internet-Index, Biotech-Index und Neuer Markt
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Sehr geehrte Damen und Herren!
Der US-Einkaufsmanagerindex für das Dienstleistungsgewerbe ist gestern besser ausgefallen als erwartet.
Die Old Economy konnte davon nicht profitieren, die Hightechs haben im Plus geschlossen, konnten aber ebenfalls die Tageshöchstkurse nicht verteidigen.
Interessante Daten aus USA sind heute die Auftragseingänge der Industrie und das Beige Book der Notenbank.
Zu den Indizes:
Zur parallelen Betrachtung der aktuellen Indizes mit Indikatoren entsprechend aufbereitet bitte hier klicken für USA und hier für Deutschland und gewünschten Betrachtungszeitraum auswählen!
Der DAX konnte nur zum Anfang des Handels nochmals Kursgewinne verbuchen, am Ende lag er leicht im Minus.
Nach RSI ist der Index überkauft.
Die Fast-Stochastik liegt ebenfalls im überkauften Bereich und zeigt nun ein Verkaufssignal.
MACD und Momentum sind positiv.
Der Candlesticks zeigt ein kurzfristig negativ zu interpretierendes Trendwendesignal.
Die Hürde bei 5290 - 5350 Punkten konnte nicht genommen werden, bei 5284 Punkten war Schluss.
Der nächster Widerstand ist der (seit über 1 ½ Jahren bestehende) logarithmische Abwärtstrend, incl. Zwischentief vom März 2001, welcher aktuell bei rund 5300 Punkten verläuft. Gefolgt vom Jahreshoch bei 5350 Punkten.
Zweifelhafte Unterstützung erhält der Index durch die 200-Tagelinie bei rund 5200 Punkten und den arithmetischen und überwundenen Abwärtstrend zusammen mit dem seit sieben Börsentagen bestehende kurzfristige Aufwärtstrend bei 5120 Punkten. Außerdem wir er um 4990 Punkten von der oberen Begrenzung des verlassenen Abwärtstrends, welcher seit 07.01.2002 bestanden hatte und der 38-Tagelinie gestützt.
Die avisierte Konsolidierung scheint nun anzubrechen. Aufgrund der technischen Signale ist mit schwächeren Kursen zurechnen.
Den Tradingstopp ziehen wir deshalb eng auf 5120 Punkte auf Skb. nach. Sollte der Index eine ordentliche Bodenbildung vollziehen, wird der Stopp sicherlich unterschritten.
Kurzfristigen Stopp 4900 Punkten.
Mittelfristiger Stopp bei 4400 Punkten auf Schlusskursbasis.
Dow Jones und S+P500 konnten gestern nicht mehr zulegen.
Der RSI des S+P500 liegt unverändert im neutralen, der des Dow Jones ein gutes Stück darüber.
Die Fast-Stochastik liegt im überkauften Bereich und zeigt ein Verkaufssignal.
MACD und Momentum liegen im positiven Terrain, wobei aber beim Momentum eine Divergenz zum fallenden Index zu erkennen ist.
Die nächsten Widerstände für den Dow Jones sind 10600, 10680, 10760 Punkte. Als nächster entscheidender Widerstand muss das Hoch der letzten 2 Jahre um Bereich um 11350 Punkte gesehen werden!
Unterstützung bietet dem Dow Jones die 200-Tagelinie, welche um 10030 Punkte verläuft und durch die 38-Tagelinie bei 9900 Punkten. Außerdem kann man mehrere kurzfristige Aufwärtstrends bei 10400, 10170, 9920 und 9690 Punkten einzeichnen.
Der S+P500 hat den seit 01. September 2000 bestehenden langfristigen Abwärtstrend am Montag überwunden (1140 Punkten) Danach folgt die 200-Tageline bei 1153 Punkten als nächster Widerstand, an welcher der Index vorgestern angekommen ist und gestern nicht überwinden konnte!
Unterstützung erhält der S+P500 durch den seit 7 Börsentagen bestehenden Aufwärtstrend, bei etwa 1120 Punkten, knapp darunter verläuft auch die 38-Tagelinie.
Auch hier sieht es nun nach einer kurzfristigen Topbildung aus. Aufgrund der technischen Signale ist mit schwächeren Kursen zurechnen.
Für die aktuellen Tradingpositionen wird ein Stopp von 10400 bzw. 1140 Punkten mind. auf Skb. festgelegt. Es ist davon auszugehen, dass dieser unterschritten wird.
Kurzfristiger Stopp 10000 bzw. 1100 Punkten auf Skb.
Mittelfristiger Stopp auf Skb. 8900 bzw. 1035 Punkte.
Nasdaq und Internet-Index legten nochmals zu, die Tageshöchstkurse konnten aber nicht gehalten werden.
Der RSI befindet sich nun im neutralen Terrain.
Die Fast-Stochastik ist überkauft, kippt nach Unten, zeigt aber noch kein Verkaufssignal.
Der MACD ist positiv, das Momentum neutral.
Die nächsten Widerstände bei der Nasdaq sind die 38-Tagelinie bei knapp 1878 Punkten welche gleichzeitig auch das Monatshoch, sowie mehreren Zwischentiefs aus dem Monat Januar darstellen. Daraufhin folgt die 200-Tagelinie bei 1906 Punkten.
Der nächste markante Widerstand für den Internet-Index ist der Bereich zwischen 128 und 133 Punkten, gebildet aus den gleichen Punkten wie bei der Nasdaq (38-Tagelinie u. Zwischentiefs aus dem Monat Januar). Mit großem Abstand folgt bei
149 Punkten die 200-Tagelinie.
Wie vermutet, haben sich beide Indizes im Bereich von 1878-1906 bzw. 128-133 Punkten festfahren. Die Tageshöchstkurse lagen bei 1886 bzw. 128,50 Punkten.
Unterstützung erhalten beide Indizes vor allem durch den seit drei Tagen bestehenden, sehr steilen Aufwärtstrend, welcher aktuell bei 1840 bzw. 123 Punkten verläuft.
Kurzfristig sieht es auch hier nach schwächeren Kursen aus, vermutlich werden die kurzfristigen Aufwärtstrends (1840 bzw. 123 Punkte) unterschritten.
Mittelfristig bleibt die Lage positiv, solange die alten Abwärtstrends (aktuell 1770 bzw. 111 Punkte) nicht wieder aufgenommen werden.
Tradingstopp mind. auf Skb. 1835 bzw. 123 Punkte.
Kurzfristiger Stopp auf Skb. 1760 bzw. 110 Punkte
Mittelfristiger Stopp 1715 bzw. 108 Punkten auf Schlusskursbasis.
Der Biotech-Index konnte nur zu Börsenbeginn nochmals gewinnen und legte anschließend schon von der 38-Tagelinie den Rückwärtsgang ein.
Der RSI liegt bereits im leicht überverkauften Bereich.
Die Fast-Stochastik befindet sich im Mittelfeld und zeigt weiterhin ein Kaufsignal.
Der MACD ist positiv, das Momentum neutral.
Der Candlesticks zeigt mit einem „Shooting Star“ ein leichtes Verkaufssignal.
Der nächste Widerstand bildet sich aus der 38-Tagelinie bei aktuell 507 Punkten. Gefolgt vom doppelten Monatshoch bei 528 Punkten. Nächste Hürde ist die 200-Tagelinie bei 540 Punkten.
Aufgrund der kurzfristigen Signale, ist zunächst mit schwächeren Kursen, bestenfalls mit einer Seitwärtsbewegung zurechnen.
Trading- und kurzfristiger Stopp, 477 Punkten auf Schlusskursbasis.
Mittelfristiger Stopp 455 Punkte auf Skb.
Der Neue Markt (Nemax 50) konnte ebenfalls nur intraday zulegen und hat den Handel mit einem leichten Minus beendet.
Der RSI liegt jetzt in der neutralen Zone.
Die Fast-Stochastik ist kurzfristig überkauft und behält ihr Verkaufssignal bei.
Der MACD ist positiv, das Momentum weiterhin negativ und zeigt zusätzlich eine leichte Divergenz.
Als nächster Widerstand sind auch hier die 38-Tagelinie bei 1100 und die 200-Tagelinie bei 1180 Punkten zu nennen.
Der Candlesticks sieht auch diesmal nicht sonderlich gut aus, es muss mit schwächeren Kursen gerechnet werden.
Den Tradingstopp ziehen wir auf 1025 Punkte (kurzfristiger Aufwärtstrend)
mind. auf Skb. nach.
Kurzfristiger Stopp 985 Punkte auf Skb.
Mittelfristiger Stopp 960 Punkte auf Skb.
Fazit:
Der Markt ist kurzfristig überkauft. Nachdem es gestern zur avisierten Topbildung, (bei DAX, Nasdaq und Internet-Index sogar ziemlich exakt bei genannten Widerständen) kam, ist kurzfristig mit einer Konsolidierung bzw. Korrekturbewegung zurechnen.
Fallende Kurse wären somit die logische Folge der aktuellen technischen Signale. Es ist daher anzunehmen, dass die meisten Tradingstoppkurse unterschritten werden.
Mittelfristig bleibt die Lage weiterhin positiv, solange die verlassenen Abwärtstrends nicht wieder aufgenommen werden. Möglich wäre eine Fächerbewegung in den Indizes, was bedeutet, dass es nur unter großen Schwankungen, langsam aufwärts geht. Hierfür sind unsere kurzfristigen Stopps und natürlich die Mittelfristigen gedacht.
