Allgeier - Wachtum pur !

dache hier haben wir einen echten Profiteur der Investitionen in die digitale Infrastruktur und dann jetzt noch einen Digitalisierungsminister als einen der WICHTIGSTEN Minister hier zu Lande.

Man meint es offensichtlich ernst!

Dazugelernt haben dürfte man ja nun sicherlich, was die Auftragsvergabe anbelangt und so dürften ausländische Unternehmen wohl an etwaigen Ausschreibungen keine Brücksichtigung finden.

Mit seinen 40 (??) Tochtergesellschaften ist Allgeier in der Behörden Digitalisierung ganz vorne mit dabei. Wäre schon ein Wunder, wenn da nicht einiges an Aufträgen reinkommen würde.

Durch den Wunsch nach Beschleunigung der Digitalisierung müssen wir auch ganz klar sehen, dass es nicht genügend Personal im IT Bereich gibt, der in höherer Geschwindigkeit die Wünche umzusetzen vermag,

Somit kann man sich denken, dass es sehr gute Margen für die Auftragnehmer (z.B. Allgeier) geben dürfte. Die Konkurrenz ist ja bei bundesweitem Personalengpass im IT Bereich gleich null....

Geht jetzt die Welt unter?

...mahlen langsam. Wenn alles sortiert ist, geht's los.  

naja, erstens hoffen wir mal, dass das langsame mahlen der Behörden mit der neuen Regierung ein Ende hat.... wurde zumindest so versprochen

und

zweitens wäre es zu erwarten, dass die Aktie im Vorfeld zumindest mal bis 34 läuft.

Zumindest lautet so offensichtlich das erste Kurziel von Hans A. Bernecker und auch der Aktionär nannte glaube ich ähnliche Regionen.

Von der Logik her wäre Allgeier in jedem Fall - unabhängig von den beiden genannten Börsenblättern - ein typischer Infrastruktur Profiteur, auf Grund der Ausrichtung seiner 40 Tochtergesellschaften im Bereich Behörden Digitalisierung.

Wer verkauft denn da aktuell seine Stücke?

Der muss ja dringend Geld benötigen, weil schlau kann das nicht sein!

Hr. Dinsel verkaufte am 20.05.25 Aktien im Gegenwert von 7.650.000,- €.

Möglicher Grund könnte eine Kapitalbeschaffung für Investitionen sein.

Oder wie sehr ihr das ?

Auf der HV wurde der Aufsichtrat erweitert und Achim Berg zum weiteren Aufsichtsrat Mitglied bestellt.

Dies ist aber nicht zwingend eine Erweiterung, sondern gleichzeitig wurde bekannt gegeben, dass Detlef Dinsel wohl ernsthaft erkrankt ist, weshalb er große Teile seiner Aktien verkauft hat.

Es waren per End GB 2024 noch 14,01%. Diese wurden dann durch die Abgabe an die Instis auf knapp unter 10% reduziert. Nun bestand keine Melepflicht mehr bis auf 5% runter (soweit ich weiß).

Wie wichtig Dinsel für das operative Geschäft ist / war, kann ich nicht sagen. Wieviel Prozent Aktien er noch hält und was passiert, wenn er stirbt dann mit diesen Aktien, ist mir auch unklar.

Ich hoffe er wird wieder gesund und bleibt der Gesellschaft erhalten.

Allgeier dürfe aber auch bei Ausscheiden von Herrn Dinsel hoffentlich nicht unter Druck geraten. Die anderen AR Mitglieder bzw. Vorstände halten ja in Summe weitere 28,xx% über die Lantnao Beteiligungs GmbH. Somit könnte diese sicherlich auch Dinsels Restaktien aufnehmen.

Glaubt ihr nicht,  dass die T-Systems ein großer, zumal staatsnaher Konkurrent ist. Die haben damals schon mit SAP die CoronaApp ohne Ausschreibung bekommen und in Rekordzeit an den Start gebracht. Für ne Rekordsumme von über 200 Mio.  

hat man ja gesehen, wohin uns die Corona App geführt hat ....

Ich glaube so schnell wird man die T-Systems im Bereich Infrastruktur Umsetzung nicht bevorzugen.

Da hat eine Allgeier mit seinen 40 Tochtergesllschaften fokussierte Spezialisierung für die meisten Infrastrukturumsetzungen.

Nunja wenn man sich elster ansieht das ist auch nicht das gelbe vom Ei.
Ob das jetzt am Steuerrecht in Deutschland liegt oder an der Software kann ja jeder für sich entscheiden.
Also schlecht war die Corona App nun auch nicht. Sie kam nur leider etwas zu spät, aber das ist auch ein anderes Thema.
Man sollte Allgeier jetzt auch nicht zu sehr loben.
Viel schlimmer ist doch eher die Tatsache das man hier kaum Infos bekommt über kommende Aufträge, der Umsatz nahezu stagniert bzw. Zurück geht und auch die Kursentwicklung ein kompletter Albtraum ist.  

dass Allgeier nicht weiter läuft.

Hätte ich mir schon etwas mehr erwartet....

Worauf wartet man und was könnte die Aktie aus Ihrem Dornröschenschlaf wecken?

www.eqs-news.com/de/news/ad-hoc/...-4402-93dc-86a7f7bb0133_de

Soweit sehr gut.

Dafür das die Geldflüsse erst noch beginnen werden und trotzdem schon im Plus.

Sehr gut!

Wo ist man denn bitte im Plus?
Die Liquidität ist deutlich gesunken und die Nettoverschuldung ist gestiegen!
Hinzu kommen außerordentliche Kosten über 5 Mio.
was passiert denn wenn die Budgets nicht freigegeben werden?
Die Rüstung boomt und an der IT wird gespart.
Man sollte sich besser nicht nur auf den öffentlichen Sektor verlassen.
Normal ist das 2 Halbjahr immer stärker aber hier verliert man so langsam aber sicher den Glauben.

speziellen Grung für die Kapitalmassnahme:Aktienrückkauf ?
Mit nur 11,5 Millionen Aktien im Umlauf,was eher eine Marktenge Aktie ist, und 100 Millionen Schulden am Hintern,kauft man doch nicht
Aktien in Millionenhöhe zurück aber !!!
Da Carl Georg Dürschmidt sich von einem Grossteil seiner Aktien( ca 28%) verabschieden möchte,kam der Aktienrückkauf seltsamer Weise zur richtigen Zeit um
einen guten Verkaufpreis zu ermöglichen und den Aktienkurs nicht einstellig werden zu lassen!

Mit der wie jedes Jahr noch vor Weihnachten
abgegebenen Guidance für das kommende Jahr enttäuschten
die Münchner nicht. Nachdem für 2025 unter Herausrechnung
der jüngst veräußerten Allgeier IT Services GmbH im fortgeführten
Geschäft ein Umsatz zwischen 340 Mio. und 350 Mio. Euro (Vorjahr:
355 Mio.) und ein bereinigtes EBITDA in der Größenordnung von
42 Mio. bis 44 Mio. Euro (Vorjahr: 46 Mio.) ansteht, wird für 2026
ein Umsatzanstieg auf 370 Mio. bis 420 Mio. Euro und ein Anstieg
des bereinigten EBITDA auf 48 Mio. bis 54 Mio. Euro erwartet. Der
Planung für das Geschäftsjahr 2026 liegt die Erwartung zugrunde,
dass sich das Geschäft mit Digitalisierungsprojekten für die öffentliche
Hand im Laufe des Jahres sukzessive normalisiert und bislang
auf Eis liegende Projekte fortgesetzt werden können. Dies soll
vor allem im zweiten Halbjahr für eine deutliche Belebung der
Geschäftsentwicklung sorgen. Mittelfristig wird für den kommenden
Dreijahreszeitraum ein durchschnittliches organisches Umsatzplus
von 10% erwartet, wobei die bereinigte EBITDA-Marge innerhalb
dieses Zeitraums weiter auf 15% steigen soll. Da sich mit dem
Zufluss aus der Veräußerung der Allgeier IT Services GmbH die
Netto-Finanzverbindlichkeiten von 122 Mio. Euro im Vorjahr auf ca.
45 Mio. Euro reduzieren, wurde der gewonnene finanzielle Spielraum
sogleich dafür genutzt, auch ein Aktienrückkaufprogramm zu starten.
Es sollen bis zu 5 % des Grundkapitals zurückgekauft werden,
wobei das Gesamtvolumen auf 11 Mio. Euro begrenzt ist. Wir sehen
die laufenden Aktienrückkäufe als höchst sinnvoll an, da wir die
Allgeier-Aktie für stark unterbewertet halten, so dass Aktienrückkäufe
den fairen Wert je Aktie weiter steigern. Allgeier ist aktuell ein klarer
Kauf und einer unserer drei Top-Jahresfavoriten 2026.

bisher hatte man zum 30.01.2026 nur € 788.000 von den geplanten 11 Mio Euro für den Rückkauf ausgegeben. Zuletzt hatte man aber die Stückzahl auf ca. 35.000 Stück pro Woche nach oben gefahren.

www.allgeier.com/de/investor-relations/share-buyback-2025/

Bis April läuft das ARP nach aktuellem Stand, so dass zeitnah mit einer Beschleunigung des ARP zu rechnen sein dürfte.

Es liegt auf der Hand, dass zuletzt verschobene öffentliche Projekte zeitnah in Umsatz stattfinden werden.

Ferner wird Allgeier über verschiedene seiner etablierten Tochtergesellschaften Gelder aus dem Infrastruktursondervermögens als Umsatz erhalten.

Wenngleich ich mir von unserer Regierung persönlich - gar nichts - erwarte, so ist die Beschleunigung der Digitalisierung ganz vorne auf der Agenda und hierfür braucht man Allgeier und hierfür bekommt Allgeier signifikante Umsatzvolumina in Form weiterer neuer Aufträge zugewiesen.

Die Planung mi 10% Umsatzwachstum für die nächsten 3 Jahre und einer EBIT Marge von 15% ist somit mehr als realistisch. Damit wäre Allgeier mindestens um 50% unterbewertet.

Mein Kursziel für dieses Jahr lauter somit € 40,00 für die Allgeier Aktie bis Ende 2026.

wird hier eindeutig Dürschmidt in die Karten gespielt,der seine % bei Allgeier runter fährt und
in Nagarro umschichtet.Da weiss jemand wie der Hase läuft!
Möchte behaupten das der Rückkauf ein Interessenkonflickt ist.

Aber wie Dumm müsste der sein, auf diesem Kursniveau zu verkaufen??

Die Zahlen, also die Fakten liegen auf dem Tisch, die Aufträge an diverse Allgeier (und nicht Nagarro) Tochtergesellschaften sind wirklich nur noch eine Frage von wenigen Monaten....  wenn nich sogar nur noch Wochen...

Ich glaube eher, dass hier wenn überhaupt aktuell jemand auf den Kurs drückt, der gerne Allgeier übernehmen würde....

Vielleicht sogar Nagarro... dann soll der Spieß jetzt halt umgedreht werden......

Könnte beschleunigt werden.

Es läuft nur bis April und es ist noch nicht sehr viel gekauft.

Aber immerhin schon einiges.

Vielleicht werden ja bald Käufe aus Vorstand oder Aufsichtrat zusätzlich gemeldet.....

kasse.

konsophase wo steht allgeier dann? 14-15?

Der Vorstand müsste in Summe ca. 42% Anteile halten.

Der eine hatte ja Ende letzten Jahres für ca. 7,5 Mio Aktien an institutionelle zu 17 Euro verkauft.

Diese werden wohl ihren Softwareanteil an Aktien und somit auch Allgeier bei 23 begonnen haben zu reduzieren und dies bis zum Einstand und etwas daunter (aktuell 16,35) abgegeben haben.

Ärgerlich, dass man Softwaraktien als konventionalstrafe behandelt und hier nicht zu Gunsten von Allgeier differenziert. Die Gudiance wurde erst kürzlich bestätigt und anstehende Aufträge die bereits verschoben wurden aber im Sack sind, sowie neue Aufträge der öffentlichen Hand in Aussicht gestellt.

Glaube kaum, dass Klingbeil bei Allgeier angerufen hat und gesagt hat ihr kriegt nix aus dem Infrastruktur Sondervermögen.....

Also es ist total ärgerlich aber ich erkennen KEINEN beängstigenden Grund für den Kursverlust der letzten 10 Tage!  

im vergleich zu davor.immer im hinterkopf behalten die märkte stehn am allzeithoch.goldman vor paar tagen schon gewarnt.es könnte zu verwerfungen kommen.long only könnte vorbei sein.

Allgeier schwächelt schon lange,hohes KGV,immer die gleichen Sprüche ,wenn der Staat...etc
Nicht ohne grund verkauft Dürschmidt und sattelt um,Fonds ebenso
Demnächst wird das letzte Tiel bei  14,70 begrüsst,
Es gibt bessere Werte in dieser Branche,mit besserem Management,denen fällt nichts besseres ein als
ein Aktienrückkaufprogramm zu starten,der letzte Strohhalm,dazu recht fragwürdig bei den Schulden und
nur 11 millionen Aktien.