Man sieht gerade, dass sich der Akkumarkt und die Zuliefererstrukturen neu sortierten. Die Chinesen und die BEV-OEM-Direktprojekte werden den Massenmarkt mit niedrigen Margen aber unglaublich hohen Stückzahlen bespielen (Siehe Teslas downsizing, VW). Hierbei werden die OEMs den Suppliern die Preise ins Gebetsbuch schreiben. Samsung SDI hatte zweimal Qualitätsprobleme bei Ford und zusätzlich auch kleinere innerhalb Hyundaigruppe gehabt. Damit haben sie etwas den Anschluss in dem Orbit des neuentstehenden, nordamerikanischen Massenmarkt verloren und im chinesischen tun sie sich ohnehin schwer.
Um einen Stammplatz verteidigen zu können, wird SDI zukünftig mehr auf Margen achten müssen. Das geht nur über Qualität und fortschrittlichere Produktionstechnik (also oberhalb von Industrie 4.0), im Ergebnis mitwachsende Produktionskosten.
Das ist eigentlich die Blaupause für Varta.
Denn Varta muss erstmal dahin kommen, wo Samsung im EV-Markt ist. Man wird, sehen wo der Turnaround bei beiden angesiedelt ist. Im Augenblick sieht es nicht danach aus, als würde der Kurs nachdem er irgendwo unten aufgetitscht ist, direkt den Vorcoronatrend fortsetzen. Die alte EU-D-Roadmap und die Market Reports widmen sich nicht tief genug dem laufenden Szenario.
Es kann sein, dass die wissenschaftliche Roadmap in 1,5 bis 2 Jahren wieder völlig deckungsgleich mit dem Marktgeschehen ist, kann auch sein, dass wir dann bereits den Rollout neuer Technologieschritte (also postV4Drive) sehen. Für Varta wird es mit hoher Wahrscheinlichkeit in Richtung kleinvolumiger Lösungen für den EMotivesektor gehen, dort wird weniger Masse pro Akku mit etwas höherer Marge verkauft. Die aktuellen Forschungsreihen an deutschen Nanolehrstühlen geht in eine ähnliche Richtung wie die hier ses.ai/, ich denke / hoffe, dass Varta diesen Froschsprung mitmachen wird. Aber bei 95€ ist noch kein Boden erreicht.
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