Markteinschätzung für den 18. April 2002
DAX, Dow Jones, Nasdaq, Internet-Index, Biotech-Index und Neuer Markt
--------------------------------------------------
Sehr geehrte Damen und Herren!
Alan Greenspan deutet gestern in seiner Rede an, dass der momentan hohe Ölpreis eine Belastung für die gerade aufkeimende Konjunktur ist. Vor allem die Binnennachfrage in den Vereinigten Staaten würde darunter leiden. Dennoch sei ein solides Wirtschaftswachstum zu erwarten, das allerdings derzeit noch nicht zu erkennen sei. Diese verunsicherte gestern die Anleger.
IBM meldete nach Börsenschluss Quartalszahlen, welche schlechter als erwartet ausgefallen waren, der Ausblick ist aber verhalten optimistisch. Apple lag über den Erwartungen.
Heute hagelt es schon wieder Wirtschaftsdaten aus USA welche da wären: Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe, Frühindikatoren März, Philadelphia FED Umfrage und der Finanzhaushaltssaldo.
Außerdem stehen jede Menge Quartalszahlen an, u. a. vom Microsoft, Nortel Networks, Compaq und Nokia.
Zu den Indizes:
Zur parallelen Betrachtung der aktuellen Indizes mit Indikatoren entsprechend aufbereitet bitte hier klicken für USA und hier für Deutschland und gewünschten Betrachtungszeitraum auswählen!
Der DAX konnte nach einem verheißungsvollen Start seine Kursgewinne nicht halten.
Der RSI befindet sich etwas unterhalb des neutralen Bereichs.
Die Fast-Stochastik beginnt aus dem überkauften Bereich kommend, nach Unten zu kippen, zeigt aber noch kein Verkaufssignal.
Der MACD ist negativ, das Momentum neutral.
Der Candlesticks ist negativ zu interpretieren.
Letzten Endes ist der Index gestern an der Widerstandsmarke von 5360 Punkten gescheitert.
Eventuelle Trades wurden bei 5320 Punkten ausgestoppt.
Aus technischer Sicht ist auch bei einem nochmaligen intraday Versuch einer Aufwärtsbewegung, aufgrund positiver Futures, nicht davon auszugehen, dass der Index das gestrige Tageshoch von 5380 Punkten überwinden kann.
Wir erwarten im Großen und Ganzen eine Seitwärts- Abwärtsbewegung.
Sollte der Index unter 5280 Punkte fallen, ist mit einer Fortsetzung der Abwärtsbewegung zurechnen.
Kurzfristigen Stopp 4900 Punkte.
Mittelfristiger Stopp 4400 Punkten auf Schlusskursbasis.
Dow Jones und S+P500 waren gestern etwas schwächer.
Der RSI des Dow Jones liegt aktuell im leicht überverkauften Bereich, der des S+P500 etwas darüber.
Die Fast-Stochastik befindet sich im oberen Drittel bzw. im Mittelfeld der Skala, kippt nach Unten, zeigt aber kein Verkaufssignal.
MACD und Momentum sind negativ.
Der Dow Jones befindet sich aktuell zwischen dem alten (10180 Punkte) und einem neuen arretierten Abwärtstrend (10330 Punkte) und ist gestern an diesem neuen Widerstand auch gescheitert.
Erst wenn der Index die Marke von 10330-10400 Punkte (Abwärtstrend und 38-Tagelinie und Hoch der Vorwoche) überwindet, könnte dies die Trendwende sein.
Der S+P500 konnte zwar am Dienstag den kurzfristigen Abwärtstrend (1126 Punkte) überwinden, ist gestern dann aber am nächsten Widerstand (1136 Punkte) durch die 38- und 200-Tagelinie gescheitert.
Eine Möglichkeit für den Index wäre, dass er lediglich nochmals auf den verlassenen Abwärtstrend, welcher heute bei 1119 Punkten verläuft aufsetzt und dann wieder nach Oben dreht. Dies bleibt abzuwarten.
Im Augenblick sieht es auch hier danach aus, als würden sich die Indizes zunächst festlaufen. Ein nochmaliger Versuch genannte Widerstände (10320-10400 bzw. 1136 Punkte) zu überwinden kann zwar nicht ganz ausgeschlossen werden, insgesamt erwarten wir aber eine Seitwärtsbewegung und warten zunächst ab.
Kurzfristiger Stopp 9900 bzw. 1096 Punkten auf Skb.
Mittelfristiger Stopp auf Skb. 8900 bzw. 1035 Punkte.
Bei Nasdaq und Internet-Index war der gestrige Tag ein Nullsummenspiel. Nasdaq 0,3% Minus, Internet-Index 0,3% Plus.
Der RSI reagiert und liegt bei beiden Indizes etwa im neutralen Terrain.
Die Fast-Stochastik ist kurzfristig überkauft und beginnt auch hier zu kippen, ein Verkaufssignal fehlt.
Der MACD zeigt interessanterweise ein mittelfristiges Kaufsignal, das Momentum ist negativ.
Die Nasdaq notiert oberhalb des gestern verlassenen Abwärtstrends, welcher heute bei 1790 Punkten zu finden ist. Der Internet-Index notiert praktisch am Abwärtstrend bei 114 Punkten.
Im Grunde sieht es danach auch, als würden beide Indizes die nächsten Tage bestenfalls seitwärts tendieren, wobei die überkaufte Fast-Stochastik auf schwächere Kurse schließen lässt. Stutzig macht uns nur das Kaufsignal im MACD, welches in der jüngsten Vergangenheit zu weiteren Kurssteigerungen führte.
Deshalb ist anzuraten, zunächst die Futures zu beobachten und daraufhin womöglich vorsichtshalber eventuelle Tradingpositionen zu halbieren. Für die restliche Position bei der Nasdaq verbleibt es bei einem Stopp von 1785 Punkten (Internet-Index 112 Punkte).
Ideal wäre eine leichte Seitwärts- Abwärtsbewegung in den nächsten Tagen (max. bis in den Bereich von 1740 Nasdaq-Punkten), dann würde sich die kurzfristig überkaufte Situation in der Fast-Stochastik abbauen, der RSI in den überverkauften Bereich vordringen und durch das mittelfristige Kaufsignal im MACD wäre der Weg dann für eine nachhaltigere Aufwärtsbewegung geebnet.
Mittelfristiger Stopp bei 1715 auf Schlusskursbasis für die Nasdaq.
Der Biotech-Index hat gestern etwas Federn gelassen.
Der RSI ist kurz vor der neutralen Zone.
Die Fast-Stochastik ist überkauft und zeigt ein Verkaufssignal.
Der MACD ist neutral, das Momentum negativ.
Der Candlesticks muss ebenfalls als negativ angesehen werden.
Der aktuelle schwache Aufwärtstrend verläuft heute bei ca. 475 Punkten.
Die technischen Indikatoren sprechen für schwächere Kurse. Verstärkt wird diese Erkenntnis, wenn der Index unter den genannten Aufwärtstrend (475 Punke) fällt.
Stopp für eventuelle Tradingpositionen max. 470 Punkte
Die mittelfristige Position hat weiterhin Bestand, der Stopp bleibt bei 450 Punkten auf Skb.
Der Neue Markt (Nemax 50), konnte nach einem positiven Start, sich nur mit einem minimalen Plus in den Feierabend retten.
Nach RSI ist der Index jetzt bereits als neutral, nach zuvor leicht überverkauft, einzustufen.
Die Fast-Stochastik ist liegt im oberen Drittel und zeigt noch ein Kaufsignal.
MACD und Momentum sind negativ.
Der Candlesticks zeigt ein negatives Signal.
Der kurzfristigen Abwärtstrends verläuft heute bei 970 Punkten und damit am gestrigen Tageshoch. An diesen ist der Index dann auch gescheitert.
Erst wenn der Index sich über die Marke von 975 und im weiteren über 1000 Punkte bewegt, hellt sich die Lage auf.
Auch hier muss mit schwächeren Kursen gerechnet werden. Ein Rückfall bis in den Bereich von 935-930 Punkten wäre das Mindeste.
Eventuell vorhandene Tradingpositionen sollten bei 950 Punkten abgesichert werden.
Fazit:
Wir erwarten heute schwächere Kurse, bis hin zu einer ähnlichen Seitwärtsbewegung wie gestern.
Aktuell sollten sich die Indizes kurzfristig festfahren.
Jetzt wird sich entscheiden ob die Aufwärtsbewegung vom Dienstag nur eine technische Reaktion war, oder ob die Indizes in den nächsten Tagen einen neuen Aufwärtstrend setzen. (siehe auch „Nasdaq“)
DAX, Dow Jones, Nasdaq, Internet-Index, Biotech-Index und Neuer Markt
--------------------------------------------------
Sehr geehrte Damen und Herren!
Alan Greenspan deutet gestern in seiner Rede an, dass der momentan hohe Ölpreis eine Belastung für die gerade aufkeimende Konjunktur ist. Vor allem die Binnennachfrage in den Vereinigten Staaten würde darunter leiden. Dennoch sei ein solides Wirtschaftswachstum zu erwarten, das allerdings derzeit noch nicht zu erkennen sei. Diese verunsicherte gestern die Anleger.
IBM meldete nach Börsenschluss Quartalszahlen, welche schlechter als erwartet ausgefallen waren, der Ausblick ist aber verhalten optimistisch. Apple lag über den Erwartungen.
Heute hagelt es schon wieder Wirtschaftsdaten aus USA welche da wären: Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe, Frühindikatoren März, Philadelphia FED Umfrage und der Finanzhaushaltssaldo.
Außerdem stehen jede Menge Quartalszahlen an, u. a. vom Microsoft, Nortel Networks, Compaq und Nokia.
Zu den Indizes:
Zur parallelen Betrachtung der aktuellen Indizes mit Indikatoren entsprechend aufbereitet bitte hier klicken für USA und hier für Deutschland und gewünschten Betrachtungszeitraum auswählen!
Der DAX konnte nach einem verheißungsvollen Start seine Kursgewinne nicht halten.
Der RSI befindet sich etwas unterhalb des neutralen Bereichs.
Die Fast-Stochastik beginnt aus dem überkauften Bereich kommend, nach Unten zu kippen, zeigt aber noch kein Verkaufssignal.
Der MACD ist negativ, das Momentum neutral.
Der Candlesticks ist negativ zu interpretieren.
Letzten Endes ist der Index gestern an der Widerstandsmarke von 5360 Punkten gescheitert.
Eventuelle Trades wurden bei 5320 Punkten ausgestoppt.
Aus technischer Sicht ist auch bei einem nochmaligen intraday Versuch einer Aufwärtsbewegung, aufgrund positiver Futures, nicht davon auszugehen, dass der Index das gestrige Tageshoch von 5380 Punkten überwinden kann.
Wir erwarten im Großen und Ganzen eine Seitwärts- Abwärtsbewegung.
Sollte der Index unter 5280 Punkte fallen, ist mit einer Fortsetzung der Abwärtsbewegung zurechnen.
Kurzfristigen Stopp 4900 Punkte.
Mittelfristiger Stopp 4400 Punkten auf Schlusskursbasis.
Dow Jones und S+P500 waren gestern etwas schwächer.
Der RSI des Dow Jones liegt aktuell im leicht überverkauften Bereich, der des S+P500 etwas darüber.
Die Fast-Stochastik befindet sich im oberen Drittel bzw. im Mittelfeld der Skala, kippt nach Unten, zeigt aber kein Verkaufssignal.
MACD und Momentum sind negativ.
Der Dow Jones befindet sich aktuell zwischen dem alten (10180 Punkte) und einem neuen arretierten Abwärtstrend (10330 Punkte) und ist gestern an diesem neuen Widerstand auch gescheitert.
Erst wenn der Index die Marke von 10330-10400 Punkte (Abwärtstrend und 38-Tagelinie und Hoch der Vorwoche) überwindet, könnte dies die Trendwende sein.
Der S+P500 konnte zwar am Dienstag den kurzfristigen Abwärtstrend (1126 Punkte) überwinden, ist gestern dann aber am nächsten Widerstand (1136 Punkte) durch die 38- und 200-Tagelinie gescheitert.
Eine Möglichkeit für den Index wäre, dass er lediglich nochmals auf den verlassenen Abwärtstrend, welcher heute bei 1119 Punkten verläuft aufsetzt und dann wieder nach Oben dreht. Dies bleibt abzuwarten.
Im Augenblick sieht es auch hier danach aus, als würden sich die Indizes zunächst festlaufen. Ein nochmaliger Versuch genannte Widerstände (10320-10400 bzw. 1136 Punkte) zu überwinden kann zwar nicht ganz ausgeschlossen werden, insgesamt erwarten wir aber eine Seitwärtsbewegung und warten zunächst ab.
Kurzfristiger Stopp 9900 bzw. 1096 Punkten auf Skb.
Mittelfristiger Stopp auf Skb. 8900 bzw. 1035 Punkte.
Bei Nasdaq und Internet-Index war der gestrige Tag ein Nullsummenspiel. Nasdaq 0,3% Minus, Internet-Index 0,3% Plus.
Der RSI reagiert und liegt bei beiden Indizes etwa im neutralen Terrain.
Die Fast-Stochastik ist kurzfristig überkauft und beginnt auch hier zu kippen, ein Verkaufssignal fehlt.
Der MACD zeigt interessanterweise ein mittelfristiges Kaufsignal, das Momentum ist negativ.
Die Nasdaq notiert oberhalb des gestern verlassenen Abwärtstrends, welcher heute bei 1790 Punkten zu finden ist. Der Internet-Index notiert praktisch am Abwärtstrend bei 114 Punkten.
Im Grunde sieht es danach auch, als würden beide Indizes die nächsten Tage bestenfalls seitwärts tendieren, wobei die überkaufte Fast-Stochastik auf schwächere Kurse schließen lässt. Stutzig macht uns nur das Kaufsignal im MACD, welches in der jüngsten Vergangenheit zu weiteren Kurssteigerungen führte.
Deshalb ist anzuraten, zunächst die Futures zu beobachten und daraufhin womöglich vorsichtshalber eventuelle Tradingpositionen zu halbieren. Für die restliche Position bei der Nasdaq verbleibt es bei einem Stopp von 1785 Punkten (Internet-Index 112 Punkte).
Ideal wäre eine leichte Seitwärts- Abwärtsbewegung in den nächsten Tagen (max. bis in den Bereich von 1740 Nasdaq-Punkten), dann würde sich die kurzfristig überkaufte Situation in der Fast-Stochastik abbauen, der RSI in den überverkauften Bereich vordringen und durch das mittelfristige Kaufsignal im MACD wäre der Weg dann für eine nachhaltigere Aufwärtsbewegung geebnet.
Mittelfristiger Stopp bei 1715 auf Schlusskursbasis für die Nasdaq.
Der Biotech-Index hat gestern etwas Federn gelassen.
Der RSI ist kurz vor der neutralen Zone.
Die Fast-Stochastik ist überkauft und zeigt ein Verkaufssignal.
Der MACD ist neutral, das Momentum negativ.
Der Candlesticks muss ebenfalls als negativ angesehen werden.
Der aktuelle schwache Aufwärtstrend verläuft heute bei ca. 475 Punkten.
Die technischen Indikatoren sprechen für schwächere Kurse. Verstärkt wird diese Erkenntnis, wenn der Index unter den genannten Aufwärtstrend (475 Punke) fällt.
Stopp für eventuelle Tradingpositionen max. 470 Punkte
Die mittelfristige Position hat weiterhin Bestand, der Stopp bleibt bei 450 Punkten auf Skb.
Der Neue Markt (Nemax 50), konnte nach einem positiven Start, sich nur mit einem minimalen Plus in den Feierabend retten.
Nach RSI ist der Index jetzt bereits als neutral, nach zuvor leicht überverkauft, einzustufen.
Die Fast-Stochastik ist liegt im oberen Drittel und zeigt noch ein Kaufsignal.
MACD und Momentum sind negativ.
Der Candlesticks zeigt ein negatives Signal.
Der kurzfristigen Abwärtstrends verläuft heute bei 970 Punkten und damit am gestrigen Tageshoch. An diesen ist der Index dann auch gescheitert.
Erst wenn der Index sich über die Marke von 975 und im weiteren über 1000 Punkte bewegt, hellt sich die Lage auf.
Auch hier muss mit schwächeren Kursen gerechnet werden. Ein Rückfall bis in den Bereich von 935-930 Punkten wäre das Mindeste.
Eventuell vorhandene Tradingpositionen sollten bei 950 Punkten abgesichert werden.
Fazit:
Wir erwarten heute schwächere Kurse, bis hin zu einer ähnlichen Seitwärtsbewegung wie gestern.
Aktuell sollten sich die Indizes kurzfristig festfahren.
Jetzt wird sich entscheiden ob die Aufwärtsbewegung vom Dienstag nur eine technische Reaktion war, oder ob die Indizes in den nächsten Tagen einen neuen Aufwärtstrend setzen. (siehe auch „Nasdaq“)
