DGAP-Ad hoc: BASF AG
03.01.2006 16:49:00
Ad-hoc-Meldung nach §15 WpHG
Mergers & Acquisitions
BASF AG:BASF beabsichtigt Barangebot zur Übernahme von Engelhard
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Ad-hoc-Meldung nach § 15 WpHG
Mergers & Acquisitions
BASF beabsichtigt Barangebot zur Übernahme von Engelhard
·BASF beabsichtigt 37,00 US-Dollar je Aktie oder insgesamt 4,9 Milliarden US-
Dollar zu bieten
·Übernahme würde BASF zu einem weltweit führenden Anbieter im dynamisch
wachsenden Katalysatormarkt machen
Ludwigshafen, 3. Januar 2006 - Die BASF Aktiengesellschaft (Frankfurt: BAS,
NYSE: BF [ADR], LSE: BFA, SWX: AN), das weltweit führende Chemieunternehmen,
beabsichtigt, ein Barangebot zum Erwerb sämtlicher Aktien der Engelhard
Corporation (NYSE: EC), Iselin, New Jersey, USA, einem Fortune-500-Unternehmen
und führenden Anbieter von Materialien für die Katalyse und Oberflä-
chenveredlung, in Höhe von 37,00 US-Dollar je Aktie abzugeben. Dies entspricht
einem Gesamtkaufpreis in Höhe von 4,9 Milliarden US-Dollar für sämtliche
Engelhard-Aktien.
Der Preis entspricht einer Prämie von 23 % auf den Schlusskurs der Aktie von
Engelhard vom 20. Dezember 2005 von 30,05 US-Dollar so-wie einer Prämie von 30
% gegenüber dem Kursmittel der letzten 90 Tage (VWAP per 20. Dezember 2005)
von 28,42 US-Dollar. Dieser Preis liegt ebenso deutlich über dem
Jahresschlusskurs 2005 von 30,15 US-Dollar und dem Vier-Jahres-Hoch der
Schlusskurse von 32,49 US-Dollar am 14. Juli 2004.
Durch die Übernahme würde BASF zu einem weltweit führenden Anbie-ter im
dynamisch wachsenden Katalysatormarkt und einer weltweit ein-zigartigen
Technologie-Plattform für Katalysatoren und sich dadurch weiteres Wachstums-
und Innovationspotenzial eröffnen.
BASF ist überzeugt davon, dass das Angebot eine außergewöhnliche Chance für
Engelhards Aktionäre darstellt: Es bietet eine solide Prämie auf den
derzeitigen Kurs von Engelhard und erfolgt als voll finanziertes Barangebot.
Besondere Genehmigungshürden sind nach derzeitigem Kenntnisstand nicht zu
erwarten.
BASF hat sich bemüht, mit dem Board of Directors und dem Manage-ment von
Engelhard eine einvernehmliche Transaktion zu vereinbaren. Ein BASF-Team war
bereit, sich mit dem Management von Engelhard zu treffen, um über öffentlich
zugängliche Informationen hinaus zusätz-lichen Unternehmenswert zu
identifizieren, der es BASF ermöglicht hät-te, das ursprüngliche
Kaufpreisangebot um 1,00 US-Dollar je Aktie zu erhöhen. Diese Bemühungen
wurden zurückgewiesen.
BASF beabsichtigt, in Kürze ein Angebot zum Erwerb aller Stammakti-en von
Engelhard, das den üblichen Bedingungen unterliegt, mit den erforderlichen
Angebotsunterlagen bei der US Securities and Exchange Commission (SEC)
einzureichen. Bedingungen des Angebots werden dabei u.a. sein, dass eine
Mehrheit der ausstehenden Stammaktien von Engelhard (unter Berücksichtigung
aller ausgegebenen Optionen) das Angebot annimmt, sowie dass das Board of
Directors von Engelhard alle Maßnahmen treffen wird, damit der Shareholder-
Rights-Plan und die in der Satzung vorgesehenen Abwehrmaßnahmen von Übernah-
meangeboten im Falle dieses Angebots nicht zur Anwendung kommen. Das Angebot
von BASF wird keinen Finanzierungsvorbehalten unterlie-gen.
Emittent:BASF Aktiengesellschaft, Carl-Bosch-Straße 38, D-67056 Ludwigshafen
ISIN:DE 0005151005; DE 0008846718; DE 000A0EUB86
Börsennotierung:Amtlicher Markt in Frankfurt (Prime-Standard),
Düsseldorf, Berlin-Bremen, Hamburg, München, Stuttgart; Schweizer Börse;
London Stock Ex-change; New York Stock Exchange
Diese Meldung wird nur zu Informationszwecken herausgegeben. Sie stellt weder
ein Kaufangebot noch eine Aufforderung zur Abgabe eines Angebotes zum Verkauf
von Wertpapieren der Engelhard Corporation dar. Das in dieser Meldung
beschriebene Übernahmeangebot für die Stammaktien (common stock) von Engelhard
hat noch nicht begonnen. Ein Kaufangebot oder eine Aufforderung zur Abgabe
eines Verkaufs-angebotes wird allein auf der Grundlage einer Angebotsunterlage
(einschließlich eines Kaufangebots, einer schriftlichen Annahmeerklärung
(transmittal letter) und anderer Angebotsdokumente) erfolgen, die bei der US
Securities and Exchange Commission ("SEC") eingereicht werden. Die Aktionäre
von Engelhard sind aufgefordert, diese Dokumente und alle anderen Dokumente,
die sich auf das Übernahmeangebot bezie-hen und bei der SEC eingereicht
werden, sorgfältig und in ihrer Gesamtheit zu lesen, sobald diese zur
Verfügung stehen, da sie wichtige Informationen enthalten. Sobald diese
Dokumente bei der SEC eingereicht sind, können die Aktionäre von Engelhard
Exemplare der Dokumente kostenfrei über die Website der SEC unter www.sec.gov
beziehen oder telefonisch unter den gebührenfreien Rufnummern +1 877 750 5837
(USA und Kanada) oder 00800 7710 9971 (Europa) bei Innisfree M&A Incorporated,
dem Information Agent für das Übernahmeangebot, anfordern.
Diese Meldung enthält zukunftsgerichtete Aussagen. Alle Aussagen in dieser
Mel-dung, die nicht eindeutig auf die Vergangenheit Bezug nehmen oder
notwendigerwei-se mit zukünftigen Ereignissen verbunden sind, sind
zukunftsgerichtete Aussagen, wobei die Worte "rechnen mit", "glauben",
"erwarten", "einschätzen", "planen" und ähnliche Ausdrücke grundsätzlich auf
zukunftsgerichtete Aussagen hinweisen. Diese Aussagen basieren auf den
gegenwärtigen Erwartungen, Vermutungen und Progno-sen des Vorstands sowie den
ihm derzeit verfügbaren Informationen. Die zukunftsge-richteten Aussagen sind
nicht als Garantien der darin genannten zukünftigen Entwick-lungen und
Ergebnisse zu verstehen. Die zukünftigen Entwicklungen und Ergebnisse sind
vielmehr abhängig von einer Vielzahl von Faktoren, sie beinhalten verschiedene
Risiken und Unwägbarkeiten und beruhen auf Annahmen, die sich möglicherweise
als nicht zutreffend erweisen. Zu diesen Risikofaktoren gehören insbesondere
die in un-serem bei der SEC hinterlegten US-Börsenbericht Form 20-F genannten
Faktoren. Wir übernehmen keine Verpflichtung, die in dieser Meldung gemachten
zukunftsge-richteten Aussagen zu aktualisieren.
3. Januar 2006
P 081
Michael Grabicki
Telefon:+49 621 60-99938
Mobil:+49.172.749.18.91
Fax:+49 621 60-92693
michael.grabicki@basf.com
BASF AG
Carl-Bosch-Straße 38
67056 Ludwigshafen
Deutschland
ISIN: DE0005151005 (DAX)
WKN: 515 100
Notiert: Amtlicher Markt in Berlin-Bremen, Düsseldorf, Frankfurt (Prime
Standard), Hamburg, Hannover, München und Stuttgart; London; Paris
Ende der Ad-hoc-Mitteilung (c)DGAP 03.01.2006
Gruss Ice
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Börsengewinne sind Schmerzengeld. Erst kommen die Schmerzen, dann das Geld...(A.K.)