Wallix - Identity Security

da es bei Wallix kein Forum gibt, eröffne ich hier für Wallix einen Thread im Withsecure Forum für europäische Cyber Security.

Wallix HP www.wallix.com/de/

WALLIX wurde 2003 in Paris, Frankreich, als ein Unternehmen für digitale Dienstleistungen gegründet. Aufgrund der Prüfungsanforderung eines Kunden entwickelte WALLIX zunächst ein Tool für den internen Gebrauch, um den Zugriff interner und externer Administratoren zu verfolgen. Basierend auf dieser guten Idee gründete WALLIX ein Forschungs- und Entwicklungszentrum und wurde zu einem vollwertigen Anbieter von Zugangs- und Identitätsmanagement-Software. Im Jahr 2015 wurde WALLIX zur WALLIX-Gruppe und war der erste französische Anbieter von Cybersicherheitssoftware, der an der Börse notiert wurde (EuroNext, Code: ALLIX). Die WALLIX-Gruppe erwirbt Simarks und Trustelem im Jahr 2019, gefolgt von Kleverware im Jahr 2023.

r und industrieller Umgebungen

WALLIX wurde 2003 in Paris, Frankreich, als ein Unternehmen für digitale Dienstleistungen gegründet. Aufgrund der Prüfungsanforderung eines Kunden entwickelte WALLIX zunächst ein Tool für den internen Gebrauch, um den Zugriff interner und externer Administratoren zu verfolgen. Basierend auf dieser guten Idee gründete WALLIX ein Forschungs- und Entwicklungszentrum und wurde zu einem vollwertigen Anbieter von Zugangs- und Identitätsmanagement-Software. Im Jahr 2015 wurde WALLIX zur WALLIX-Gruppe und war der erste französische Anbieter von Cybersicherheitssoftware, der an der Börse notiert wurde (EuroNext, Code: ALLIX). Die WALLIX-Gruppe erwirbt Simarks und Trustelem im Jahr 2019, gefolgt von Kleverware im Jahr 2023.

Als Marktführer im Bereich Privileged Access Management und mit einer Strategie, die auf Innovation und Agilität basiert, hat es sich WALLIX zur Aufgabe gemacht, die Cybersicherheit für seine Kunden weltweit zu vereinfachen.

Die WALLIX Lösungssuite wird von einem Netzwerk von über 300 Wiederverkäufern und Integratoren weltweit vertrieben, und WALLIX unterstützt über 3000 Unternehmen bei der Sicherung ihrer digitalen Transformation. WALLIX ist Gründungsmitglied der HEXATRUST-Gruppe und wurde in die Futur40 aufgenommen, die erste Rangliste von Wachstumsunternehmen an der Börse, die von Forbes France veröffentlicht wird, und ist Teil des Index Tech 40.

WALLIX ist ein europäisches Unternehmen und Weltmarktführer für Identitäts- und Zugangssicherheitslösungen, der in über 90 Ländern vertreten ist und über Mitarbeiter in 16 Ländern, Büros in 8 Städten und ein Netzwerk von über 300 Wiederverkäufern und Integratoren weltweit verfügt.

WALLIX ist in 16 Ländern weltweit vertreten: Kanada, Belgien, Elfenbeinküste, Frankreich, Deutschland, Italien, Kasachstan, Königreich Saudi-Arabien, Luxemburg, Marokko, Polen, Südafrika, Spanien, Vereinigte Arabische Emirate, Vereinigtes Königreich und Vereinigte Staaten.

Der Kurs scheint anzuspringen, auf zu neuen Hochs :-). Bei dem vielen geld dass in Cybersicherheit gesteckt wird in den nächsten Fiskaljahren, davon sollte Wallix auf jedem Fall profitieren.  

auf der Hand, dass sie bald durchstarten werden. Mehr Rückenwind geht nicht, zudem hat man sie SaSS Transformation abgeschlossen und man wird ab diesem Jahr auch wieder Geld verdienen.

sehr guten Zahlen in Q1. Umsatz 22% und ARR fast 30% gewachsen. Dürfte sich über das Jahr noch weiter beschleunigen.

honoriert der Markt die guten Zahlen jetzt auch mal mit einen guten Kursanstieg. Wenn man die Peers betrachtet ist ja bei der Bewertung noch einiges an Aufwärtspotential vorhanden und von der Zollpolitik sollte Wallix auch nicht betroffen sein ;)  

der Aktie macht richtig spass. Aber unter € 25 werde ich keine Stücke abgeben. Da ist schon noch Potential nach oben, vor allem mit den nächsten Quartalszahlen.  

Langfristig. Als einziger europäischer Anbieter haben die enormen Rückenwind und können noch über Jahre mit 20-30% p.a. wachsen. Da sind über 3-5 Jahre noch ganz andere Bewertungen möglich. M&A spielt bei Wallix auch immer eine Rolle.

Würde dir, Scansoft, sehr gönnen dass mal einer deiner Titel trotz normaler, guter Aussichten grotesk über-performt.
Bei Hypoport war das ja sogar so, nur glaub ich dass da die Story noch lang nicht auserzählt ist.

nicht überperformen. Kenne aktuell wenig Unternehmen die sicher organisch mit über 20% p.a. wachsen.

hier jetzt auch mal eingestiegen, das Thema Sicherheit ist ganz sicher eines der ganz großen Themen in diesen verrückten Zeiten.  Auch die Tatsache, dass es sich hierbei um eine europäisches Unternehmen handelt, ist mir in diesen Zeiten mehr als sympathisch.  

Hat jemand Informationen, weshalb der Kurs so anspringt neuerdings?

an Scansoft, ohne dich wäre ich sicher nicht auf diesen Wert gestoßen. Er steigt und steigt…

da ich ja gefühlt wegen Cegedim halb Ariva ruiniert habe, dass auch mal eine Position von mir ganz ordentlich performed:-)

Auch meinerseits vielen Dank an Dich, Scansoft! Auf den Wert wäre ich selbst niemals gestoßen.

Ungeachtet der Positionierung von Wallix und allem politisch-strategischen Rückenwind ist die Aktie ja in den letzten Monaten schon brutal gut gelaufen. Bis wohin siehst Du mittelfristig (2026/27) beim Kurs noch Potenzial?

dürfte jetzt in den kommenden Jahren immer 20-25% organisch wachsen. Sie haben aktuell enormen Rückenwind, gerade weil sie auch ein europäischer Anbieter sind. Wird zwar kurstechnisch immer mal wieder Rückschläge geben, aber sehe vor dem Hintergrund dieser perspektive keinen Grund zu verkaufen. ATH lag ja auch bei 2021/2022 bei 35 EUR seitdem ist Wallix nochmal deutlich gewachsen.

von Wallix, dies dürfte sich in den kommenden Quartalen aber noch beschleunigen, ähnlich wie bei Secunet.

für den 20fachen Umsatz übernommen. Da kann man Wallix entspannt noch weiter halten.

AI werden sich die Use Cases für PAM Lösungen noch einmal dramatisch erhöhen. Für nichts anderes steht die Mega Übernahme von Cyberark. Mir reicht, wenn Wallix dann irgendwann für 1 Mrd. übernommen wird:-)

von Wallix mit dem für den Mittelstand konzeptionierten Angebot. Dies dürfte die gute Marktstellung in dem Bereich weiter verbessern.

ist ein sehr großes Marketingargument in Deutschland. Wirklich Top News. Laut LinekedIn soll der Prozess über 2 Jahre gedauert haben.

einmal wollte ich nicht in die Scansoft Falle tappen, und schon ist da ein Verdoppler in meiner Watchlist.

Ehre wem Ehre gebürt: Tolles Research und schöner Pick mal wieder Scansoft.  

ist auch gut gelaufen, m.E. eine Aktie für die Ewigkeit. Vita\Famicord auch solide. Ein paar Treffer hatte ich 2025, aber da Hypo, Cegedim, IBA und Angi nicht gelaufen sind, sieht's dann doch wieder mau aus.

bei solchen Highlyern immer der Anlass für eine Korrektur. Man sieht den sehr großen Ertragshebel, den Wallix besitzt. Da kann man sich schon vorstellen, wo man 2027 ertragsmäßig stehen wird.

die ARR um fast 30% bei jetzt fast 78% wiederkehrenden Umsätzen. Das Umsatzwachstum wird sich daher graduell dem ARR Wachstum annähern. Die nächsten Jahre dürfte sich das ARR Wachstum wegen der EU Regulatorik m.E. sogar noch beschleunigen. Im Private Market Bereich hätte Wallix wahrscheinlich schon eine Milliardenbewertung. Aber mal schauen. Dürfte auch ein interessantes Übernahmeobjekt sein.

Übernahme die fast vollständig in eigenen Aktien bezahlt wird, die man vorher zu Witzpreisen aufgekauft hat. So bindet man auch die neuen Mitarbeiter und stärkt die KI Kompetenz durch schnellere Produkteinführung. Hoffe man erwirbt noch weitere Security Start ups.

Unternehmen. Ich schätze mal die französische Start up Szene bietet noch weitere interessante Unternehmen, die man im frühen Entwicklungsstadium aufkaufen kann und dann deren Produkte über die eigene Userbase zu skalieren.