Der USA Bären-Thread

www.charttec.de/html/candlestick_evening-doji-star.php

Die Psychologie des »evening-doji-star«

Nach einem sehr starken Handelstag mit einem relativ hohen Kursgewinn eröffnen die Kurse am Folgetag erneut fest und es kommt zu einer deutlichen Kurslücke nach oben. (bingo) Die Optimisten sind davon überzeugt, dass weitere, signifikante Kursgewinne zu erwarten sind. Gegen diese Einschätzung folgt dann aber eine eher unauffällige Bewegung und die Kurse kommen nicht mehr so recht voran. Der Eröffnungs- und der Schlusskurs liegen auf annähernd gleichem Niveau. (bingo) Möglicherweise liegt der Höchstkurs des zweiten Tages an einer wichtigen Widerstandslinie oder an einem Retracement. (bingo, 2800 im SPX). Am dritten Tag (das wäre Montag, A.L.) werden die Bullen auf dem völlig falschen Fuß erwischt und das offene GAP wird durch sinkende Kurse geschlossen. An dieser Stelle werden nun spekulative Long-Positionen aufgelöst und die ersten Bullen bekommen Panik. Spätestens nach Abschluss der dritten Kerze dürften die Optimisten merken, dass sie auf der falschen Seite des Marktes stehen und so sollte es infolge der leichten Erkennbarkeit des »evening-doji-star« und der daraus folgenden »selbsterfüllenden Prophezeiung« in den kommenden Tagen zu Verkäufen kommen. Das »evening doji star candlestick pattern« ist die gegenteilige Bewegung zum »morning-doji-star«....

Hier steht aktuell die erste rote Kerze der Rallye, eine sehr kurze symmetrische "Narrow Bar", die mit ordentlichem Volumen entstand. Eine Vielzahl von Einzelwerten im DOW zeigt gestern solche Kerzen (z.B. Nike, Visa, Apple, IBM, Verizon, Home Depot, American Express, teilweise sogar Dojis). Ein besonderes Schmankerl folgt noch.  

nicht recht vorankam und zwar im Plus (+ 0,76 %), aber in einem Doji endete (# 201), hat mMn folgenden Grund:

Am Donnerstag ist Priceline (neuer Name: Booking Holdings - BKNG) stark eingebrochen. BKNG ist ein recht großer NDX-Wert (Nr. 13 im Nasdaq 100 mit einer MK von 79 Mrd. $). BKNG war bislang ein Momentumliebling der Hedgefonds. Freitag gab es bei BKNG keine nennensweite Erholung, so dass der Kurs auf Wochenbasis um 10,3 % absackte (Chart unten).

vor allem von den Schwergewichten Apple (+ 1,05 %), Amazon (# 1,95 %), Google A (# 1,94 %) und Google B (+1,88 %).

Unten die Liste der Nasdaq-100-Aktien, sortiert nach Marktkapitalisierung. Booking Holdings ist mit 79 Mrd. $ an 13. Stelle (wenn man Google A und B als einen Wert betrachtet).

vom SP-500 komplett ignoriert, obwohl er viele Ölaktien enthält.

WTI verlor gestern um 2,57 %.

Wie man sieht, hat sich WTI (US-Rohöl) charttechnisch sehr ähnlich entwickelt wie die US-Aktienindizes.

(Das ist kein Wunder, denn wir haben eine "Everything-Bubble", getrieben von billigem Zentralbankgeld.)

Doch die seit Weihnachten laufende "Echoblase" ist bei WTI bereits ausgetoppt. Letzte Woche sank der WTI-Kurs um 2,55 %.

MMn nimmt WTI hier die kommende Kursentwicklung des SP-500 vorweg.

"Ohne die Bankenwerte wird es bei den Leitindizes kaum zu neuen ATHs kommen." Diese sind in der Bärenmarktrallye absolute Underperformer.

MA 200 ist offenkundig ein teuflischer Widerstand - und MA 25 ist auch nicht ohne. GS hat, wie man auch dem Tageschart entnehmen kann, eine besondere Affinität zu MAs.

Nutanix macht in Cloud-Computing. Das hinderte den Chart gestern nicht, mit -32,72 % aus allen Wolken zu fallen.

Die Firma krankt an zu schneller Expansion (Gier). Dann ergeht es einem wie Monopoly-Spielern, der gleich am Anfang zu viele Häuser kaufen und dann schnell pleite sind.

www.marketwatch.com/story/...st-is-spread-too-thin-2019-03-01

Nutanix stock heads for worst day on record

Shares of former Wall Street darling Nutanix Inc. are on pace to lose almost a third of their value Friday, after the cloud-computing company delivered an extremely downbeat forecast.

“Ultimately, we think Nutanix has tried to do too much (massive portfolio expansion, cloud rollout, M&A, etc.) with too little (under investment in sales/go-to-market) for too long (recent year) and this has caught up with it,” wrote Oppenheimer’s Ittai Kidron, who cut his rating to perform from outperform on Friday....

von vielen hier. Danke für‘s Einstellen!

Das im Chart nunmehr herausgehobene Harami ist höchst ungewöhnlich, da dieses Kerzensetting in Wochencharts extrem selten auftritt. Ein Harami von dieser Größenordnung habe ich noch nie gesehen.
In den Tagescharts der Leitindizes DOW, SPX und NYA finden sich jeweils zwei Haramis im Rahmen des
"Dreigespanns" von Oktober bis 1. Dezember 2018, und zwar im Okober und November. Am 1. Dezember stehen Evening Doji Stars in den Charts. Eine Ausnahme bildet der NDX: Im Oktober eine schwarze Kerze in der Spitze, im November ein Harami und am 1.Dezember ein schwarzer Evening Star exakt im "Death Cross" von MA 50 und MA 200. Diese "Dreigespanne" (beim NYA übrigens bereits unterhalb von MA 200) leiteten den großen Einbruch ein.

Von ihren ATHs hatten die Leitindizes bis zum 24.12.2018 um folgende Prozentsätze verloren und dahinter in Klammern bis dato um folgende gerundete Prozentsätze von ihren Tiefs wieder aufgeholt :

DOW: 19,3 % (85 %) - SPX: 20 % (80 %) - NYA: 29 % (80 %) - NDX: 23,5 % (64 %)

In allen Tagescharts stehen die MACDs auf der Kippe.

Besonders interessant finde ich allerdings den Performancevergleich über 3 Jahre.

der Leitindizes

Dreht der spinnerte wawidu (siehe "Chartdesigning", "-kompositionen" !) nun völlig durch? So werdet ihr wahrscheinlich auf den ersten Blick denken. Dem ist jedoch keineswegs so, denn mit dieser Aussage beziehe ich mich nicht aif die Kurskurven, sondern auf die MACDs in der Einstellung 6,13,9 anstelle deer üblichen 12,26,9. Dort zeigen sich auch "Dreigespanne", eben S-K-S verdächtige Settings, interessanterweise im fast identischen Modus wie die Spitzen des "Dreigespanns" bei der Kurskurve des SPX  zwischen Oktober und 1.Dezember 2018, dessen zentrale Bedeutung im SPX-Konstrukt aus dem Chart ersichtlich wird.

Ein weiterer Unterschied ist, dass die meisten unter Trump nicht freiwillig gegangen sind, sondern "gefeuert" wurden. Und dass der Blödmann auch noch stolz darauf ist.

handelt es sich um Wall Street.

Hier eine Nahaufnahme:

VW, Daimler und BMW: Flaute auf US-Markt geht weiter – Absatzzahlen teilweise zweistellig im Minus

www.onvista.de/news/...ilweise-zweistellig-im-minus-197726697

Ich habe schon gepostet, dass ich ohne eine deutliche Erholung der Financials keine Chance für ein neues ATH beim SPX sehe. Doch bei diesen ist die Rallye seit 24.Dezember ganz offenkundig am Ende und die technische Situation geradezu desolat.

wolfstreet.com/2019/03/03/...orters-china-japan-germany-sink/

publiziert am Freitag.

Der Manuf. PMI stieg wieder an auf 49,9, während der Non-Manuf. PMI leicht weiter sank.

Es gab noch ein paar andere "Schmankerln", die ich rot eingerahmt habe. Die Liste unten zeigt einen Ausschnitt. Im Link ist sie komplett einsehbar:

tradingeconomics.com/china/manufacturing-pmi