COOP News (ehemals: Wamu /WMIH)

Eine interessante und ellenlange Diskussion gab es die letzten Tage auf iHub zum bekannten WMI-Kredit-Thema und auch zum Anliegen des LTs bei den Angestelltenclaims.
Aufgrund der Länge ist eine Übersetzung völlig unübersichtlich. Deswegen versuche ich das mal zusammenzufassen:
Die Beteiligten: LuckyPanda, AZCowboy und Dmdmd2020
Mit einer Nachfrage von LuckyPanda am 3.10. um 15:04 Uhr ging es los, als er wissen wollte, wer sicherstelle, dass die Treuhänder auch ihre Pflichten erfüllen und wie deren Ablauf zu verstehen sei.

Jeder Kredit hat einen individuellen Trustee und es ist alles gesetzlich vorgeschrieben, um einen gesicherten Einfluss auf die tatsächliche Verteilung der monatlichen Ausschüttungen zu haben. Wenn eine mit dem Kredit verbundene Muttergesellschaft oder ein verbundenes Unternehmen in einen Konkurs verwickelt wird, bleiben die gesetzlichen Verpflichtungen des Treuhänders so lange bestehen, bis alle Gläubigerklassen erledigt/geklärt sind (das ist Gesetz  (Insolvenzregel 510)).

Das bedeutet bei uns, dass die Tranche 4 mit den PIERS noch fertig ausbezahlt werden muss. Dazu müssen auch die Angestellten Claims fertig sein, was ja alles der LT jetzt vom Tisch haben will. Dann wäre noch die Klasse 17(a). Und alles danach wäre kein Hinderungsgrund mehr, mit der Auszahlung der Werte zu beginnen, denn nur bis dahin (die Befriedigung der Gläubiger) müssen die Treuhänder nach dem Gesetz „die Füße still halten“. Gleichzeitig würde mit den restlichen Releases durch die befriedigten Gläubiger (inkl. Der WMB-Bonds) das ursprüngliche GSA zwischen WMI und FDIC vollständig umgesetzt werden!

Es gab weit über 300 verpackte Trustbündelungen, die rein auf den Wohnsitz bezogen sind.