Itelligence zum sonderpreis

WKN 730040 jetzt schon für 2,40 € zu haben. Kursziel der HVB bei 4,50. Solide softwarefirma die den Turnaround geschafft hat. postives ergebnis im 1. quartal.
heutige panikverkäufe lassen die aktie um bis zu 17% abstürzen.

wenn das mal keine gelegenheit ist...

ps. heute ist ne bärenfalle! intradayreversal zu erwarten. und dann gibts ne gute börsenwoche.

die aktie wird von www.happyyuppie.de  seit 1 monat als kauf tipp angezeigt..
warum fällt sie seit dem.....

von der HVB kommt, die Itelligence schon sehr lange covert (vermutlich nicht ohne Grund), und das dieses Kursziel nur in positiven Märkten erreicht werden dürfte!

Ich finde den Turnaround zwar beeindruckend, aber man muss auch bedenken, das im Kurs viel Vorschusslorbeeren drinstecken! Selbst wenn Itelligence die Ebit-Marge von 5% in 2004 erreicht (im 1.Quartal waren es 3%) muss man immernoch die Zinsen abziehen! Wenn Itelligence also ein Überschuss von 3,5 Mio erzielen würde, könnte man schon sehr zufrieden sein! Das bedeutet ein KGV von 15,5 auf dem aktuellen Niveau!

Nicht teuer aber auch nicht billig! Du hast ja auch Arxes in Deinem Depot! Vergleiche mal die beiden Werte aufgrund ihrer Bilanz als auch ihrer Bewertung! Ich finde Arxes ist sicherer und günstiger!


Kannst mich ja überzeugen, aber auf den ersten Blick vergisst mir die HVB einige Details, die nicht unwichtig für die zukünftige Entwicklung des Kurses sind! Für mich ist Itteligence nur ein Marketperformer, zumindest solange man nicht Margen über 5% erzielt, und die Bilanz aufbessert.



Grüße, katjuscha

1. habe ich den kompletten bericht der hvb zu hause liegen. war wiederaufnahme des coverage. nach herkömmlichen bewertungsmethoden ist itt. halb so hoch bewertet wie die wettbewerber.
2. marge lag bei 3,7% Ziel war 4-6%. kann auf gesamtjahressicht wohl erreicht werden.
3. ist itt. viel grösser als arxes und hat deshalb mehr potential (auch von der anlegerseite her).
4. suchen die konkurrenten ids und software ag nach übernahmekandidaten. da versprech ich mir eher bei itt. was von.

wenn die zittrigen hände jetzt alle raus sind, eröffnet sich ja ganz neues potential kurzfristig. bei steigenden märkten( wovon ich ab 15:30) ausgehe, könnte sich ja ein erneuter angriff auf die 3€ schon in dieser woche ergeben.
naja hoffentlich klappts...

@katjuscha  das kgv von 15,5 ist nicht so ganz richtig. das der hvb liegt auf basis 2005 unter 10 momentan. genauere zahlen habe ich leider erst nächste woche wieder.  

Wieso verlässt Du Dich allein auf die Kennzahlen der HVB?

Du schreibst zum Beispiel: "das kgv von 15,5 ist nicht so ganz richtig. das der hvb liegt auf basis 2005 unter 10 momentan." ! Zumal ich beim KGV von 15,5 extra geschrieben habe, das es sich dabei um das KGV 2004 handelt! Also rechne es doch selbst einmal nach! Ob man 2005 dann eine Ebit-Marge von 7% erreicht (müsste man für ein KGV von 10) muss man abwarten! Dafür braucht man jedenfalls mehr als 2 Quartale die man Margen von 3,7% erreicht hat!

Die Größe des Unternehmens ist doch nicht entscheidend! Natürlich macht Itelligence 2,5 Mal so viel Umsatz wie Arxes, aber das ist doch nicht entscheidend! Itelligence hat ja auch 22,3 Mio. Aktien emmitiert, Arxes nur 7,9 Mio.! Arxes hat ein KGV von 7 während es bei Itelligence mindestens noch 13 beträgt! Und da müsste man schon die Margen wirklich auf 5% steigern, was ich allerdings erst in 2005 erwarte.

Übernahmephantasie kann auch jedem Wert andichten! Natürlich könnte das bei Itelligence sein, aber genauso gut bei fast jedem anderen kleinen IT-Dientsleister, wie Cancom oder Arxes! Aber davon geh ich nicht aus!


Sag ja auch nicht das die Aktie ein schlechtes Investment ist, aber jetzt schon zum Einsteig raten, würde ich nicht! Glaube das man die noch zu 2 € bekommt!

ich werde dir mal sagen wieso ich mich auf die zahlen der hvb verlasse. sie waren die einzigen die die q1 ergebnisse von software ag halbwegs richtig hatten (lagen leicht drunter). ausserdem liegen sie bei ids auch fast immer richtig. da nun ein und derselbe analyst sämtliche softwarefirmen covert gestehe ich ihm schon gewisse fähigkeiten zu, die ich anderen analystenhäusern im bezug auf software abspreche (gerade bei software ag hat sich gezeigt wer was kann und wer nicht).

habe jetzt die schätzungen vorliegen.

jahresüberschuss 2004e  3,4 Mio           2005e   6,7Mio

EBITA-Marge      2004e   5,2%             2005e   8,4%

EPS              2004e   0,15             2005e    0,3

KGV              2004    16,9             2005     8,4(!!!)
     Durchschnitt(Peer) 25                        21


damit dürfte wohl gesagt sein wieso ich von steigenden kursen ausgehe...

ausserdem ist itteligence die letzte grosse it-services anbieter im sap-umfeld, der als übernahmeobjekt für ids scheer in frage kommt.

Kurse unter 2 nur noch eine Frage der Zeit.
rapido

So kann man sich irren.
rapido

Itelligence etwas gehen, oder?? Die Aktie rudert seit Wochen--mit dem Markt--seitwärts.

Also--Montag rauf???

dann kannst du jetzt nochmal zugreifen zu 2,33

noch zu früh. erstmal geht der tecdax noch auf 480-485 punkte. dann wird neu geschaut was am günstigsten ist.

KZ 1,50
rapido