Moin,
Vielleicht kann mir jemand helfen. Was passiert mit einer CSO bei default des Counterparts? Verfällt sie dann, weil sie nur auf die Spread-Ausweitung, bzw. Einengung reagiert?
Oder wird sie dann ähnlich behandelt wie ein Credit Default Swap?
Was ist die Duration eines ausgefallenen Bonds? 0?
Weil dann wäre die CSO nach Berechnung wertlos.
Vielleicht kann mir jemand helfen. Was passiert mit einer CSO bei default des Counterparts? Verfällt sie dann, weil sie nur auf die Spread-Ausweitung, bzw. Einengung reagiert?
Oder wird sie dann ähnlich behandelt wie ein Credit Default Swap?
Was ist die Duration eines ausgefallenen Bonds? 0?
Weil dann wäre die CSO nach Berechnung wertlos.
Ich leb in meiner eigenen Welt. Das ist OK, man kennt mich dort.
