In dieser Berichtswoche wagten sich lediglich zwei namhafte Unternehmen an den Kapitalmarkt und besorgten sich somit frisches Geld. Zunächst wurde der amerikanische Automobilkonzern General Motors aktiv und sammelte erfolgreich 850 Mio. € ein. Die 5-jährige Anleihe (A2RWVF) mit Laufzeit bis zum 01.04.2024 hat einen jährlichen Zins in Höhe von 2,2%. Der Ausgabepreis lag bei 99,965%, was einen Spread von +200 BP über Mid Swap bedeutete. Das Wertpapier ist neben einer Make Whole Option mit einem weiteren Kündigungsrecht ab dem 01.03.2024 jederzeit zu 100% ausgestattet. General Motors wählte für diese Gattung die eher für institutionelle Investoren interessante Mindeststückelung von 100.000 €.
Ebenfalls mit dieser Stückelung begab Engie einen Perpetual Bond. Der französische Stromlieferant legte einen Fix-to-Float Bond (A2RWVH) mit einem Emissionsvolumen von 1 Mrd. € auf. Das Unternehmen zahlt für die Aufnahme des Kredits am Bondmarkt bis zum 28.02.2025 einen festen Zins in Höhe von 3,25% p.a. an die Gläubiger. Anschließend richtet sich der Zinssatz nach dem 5-Jahres-Swap. Bis zum 28.02.2030 gibt es einen Aufschlag auf den Swap in Höhe von +3,169 PP. Fortan bis zum 28.02.2045 beträgt der Aufschlag dann +3,419 PP und ab 2045 werden +4,169 PP aufaddiert. Die Anleihe ist ab dem 28.02.2025 jährlich zu jedem Zinstermin zu 100% kündbar. Der Emissionspreis belief sich auf 98,646% (+316,9 BP über Mid Swap).
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