Ad hoc: Fürstenberg Capital Erste GmbH: Ertragsaussichten / Beteiligung an einem etwaigen Verlust der Norddeutschen Landesbank Girozentrale

Veröffentlichung von Insiderinformationen nach Artikel 17 der Verordnung (EU) Nr. 596/2014

Fürstenberg/Weser, 02.02.2019

Fürstenberg Capital Erste GmbH: Ertragsaussichten / Beteiligung an einem etwaigen Verlust der Norddeutschen Landesbank Girozentrale

Heute, am 2. Februar 2019, hat die Fürstenberg Capital Erste GmbH (vormals Fürstenberg Capital GmbH) ("Emittentin") aufgrund einer Veröffentlichung der Norddeutschen Landesbank Girozentrale, Hannover ("NORD/LB") erfahren, dass die NORD/LB aufgrund der Bildung einer umfangreichen zusätzlichen Risikovorsorge für ihr NPL-Schiffsportfolio im HGB-Ergebnis basierend auf den ihr aktuell vorliegenden Zahlen für das Jahr 2018 einen Jahresverlust in Höhe von ca. EUR 2,5 Mrd. nach Steuern aufweisen wird.

Wird der angekündigte Bilanzverlust im Einzelabschluss der NORD/LB für das Geschäftsjahr 2018 ausgewiesen, wird sich dies nachteilig auf die Zahlungsansprüche der Emittentin aus dem zwischen der Emittentin und der NORD/LB geschlossenen Vertrag über die Errichtung einer stillen Gesellschaft ("Beteiligungsvertrag") auswirken, insbesondere wird die Zahlung einer Gewinnbeteiligung für die betroffene Gewinnperiode (d.h. das Geschäftsjahr 2018) ausgeschlossen sein und die stille Einlage der Emittentin wird an diesem Bilanzverlust durch eine Herabsetzung ihres Buchwerts, wie im Einzelabschluss der NORD/LB für das Geschäftsjahr 2018 ausgewiesen werden wird, teilnehmen. Solange der Nennbetrag der stillen Einlage aufgrund von Verlusten der NORD/LB herabgesetzt und noch nicht vollständig durch in Folgejahren angefallene Gewinne aufgefüllt sein wird, sind außerdem Gewinnbeteiligungen sowie eine ordentliche Kündigung des Beteiligungsvertrags durch die NORD/LB ausgeschlossen und im Fall einer außerordentlichen Kündigung durch die NORD/LB aus aufsichtsrechtlichen oder steuerlichen Gründen würde der Rückzahlungsbetrag dem herabgesetzten Buchwert der stillen Einlage der Emittentin entsprechen.

Die Emissionsbedingungen der von der Emittentin begebenen Capital Notes (ISIN XS0216072230, Common Code 021607223, WKN A0EKD5, Dutch Security Code (Fonds Code) 45987, notiert an der Börse Euronext Amsterdam - Official Segment) sehen vor, dass Zahlungen auf die Capital Notes abhängig sind von Zahlungen, die die Emittentin aufgrund des Beteiligungsvertrags von der NORD/LB erhält. Soweit die Emittentin keine Zahlungen aus dem Beteiligungsvertrag erhält, ist die Emittentin nicht verpflichtet, Zahlungen auf die Capital Notes zu leisten. Daher wird das Ausweisen eines Bilanzverlusts im Einzelabschluss der NORD/LB für das Geschäftsjahr 2018 dazu führen, dass die Anleihegläubiger am nächsten vorgesehenen Zinszahlungstermin (30. Juni 2019) keine Zinszahlungen auf die Capital Notes erhalten werden. Darüber hinaus können etwaige künftige Bilanzverluste oder das Fehlen ausreichender Gewinne im laufenden Geschäftsjahr und/oder in künftigen Geschäftsjahren der NORD/LB dazu führen, dass Anleihegläubiger auch in Folgejahren keine Zinszahlungen auf die Capital Notes erhalten. Die Beteiligung der stillen Einlage an dem angekündigten Bilanzverlust im Einzelabschluss der NORD/LB für das Geschäftsjahr 2018 sowie an etwaigen künftigen Verlusten der NORD/LB kann unter bestimmten Umständen sogar zu einer Rückzahlung der Capital Notes zu einem Betrag unter dem Nennbetrag führen. Fürstenberg Capital Erste GmbH Meinbrexener Straße 2 37699 Fürstenberg/Weser Deutschland