Hauptursachen für den negativen operativen Cash Flow in der US-Version waren eine Zunahme der Forderungen gegenüber Kunden Accounts receivable, net (8,659) und eine Abbau von Lieferantenverbindlichkeiten Accounts payable (2,452), die sich zusammen auf 11,111 ;Millionen Dollar beliefen. In der Deutschland gebräuchlichen Definition des Cash Flows aus der betrieblichen Tätigkeit wären diese 11,111 Millionen übrigens nicht in die Berechnung eingeflosssen, sondern dem Finanzierungssektor zugeordnet worden.
(In thousands)
2016 2015
Operating Activities - continuing operations
Net income (loss) $ (15,383) $ (15,925)
Adjustments to reconcile net income (loss) to net cash provided by (used in) operating activities:
Depreciation and amortization 4,942 5,240
Equity-based compensation 5,043 7,222
Impairment related and other 215 -
Other (income) loss 156 (1,537)
Deferred tax asset (5) (13)
Contingent consideration 16 172
Changes in assets and liabilities, net of effect of acquisitions:
Accounts receivable, net (8,659) (662)
Prepaid expenses and other assets 19 (636)
Accounts payable (2,452) (551)
Accrued expenses 207 1,063
Accrued compensation and benefits (5,658) (2,030)
Deferred revenue 6,191 2,755
Other liabilities 2,204 496
Cash flows provided by (used in) operating activities (13,164) (4,406)